Wybrane skonsolidowane dane finansowe Grupy Kapitałowej OEX
WARSZAWA 11 KWIETNIA 2022 ROKU
OEX S.A.
Sprawozdanie finansowe za okres
od 1 stycznia 2021 roku do 31
grudnia 2021 roku
Strona | 2
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
SPIS TREŚCI
Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej ................................................................................................................................................................................................................................................................. 3
Jednostkowe sprawozdanie z wyniku ...................................................................................................................................................................................................................................................................................... 4
Jednostkowe sprawozdanie z całkowitych dochodów ......................................................................................................................................................................................................................................................... 6
Jednostkowe sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym ................................................................................................................................................................................................................................................. 7
Jednostkowe rachunek przepływów pieniężnych ................................................................................................................................................................................................................................................................. 9
Dodatkowe informacje do jednostkowego sprawozdania finansowego ......................................................................................................................................................................................................................... 10
Informacje ogólne ....................................................................................................................................................................................................................................................................................................................... 10
Podstawa sporządzenia oraz zasady rachunkowości .......................................................................................................................................................................................................................................................... 11
1. Segmenty operacyjne ....................................................................................................................................................................................................................................................................................................... 22
2. Inwestycje w jednostkach powiązanych i pozostałych ............................................................................................................................................................................................................................................. 22
3. Wartość firmy .................................................................................................................................................................................................................................................................................................................... 26
4. Wartości niematerialne .................................................................................................................................................................................................................................................................................................... 26
5. Rzeczowe aktywa trwałe................................................................................................................................................................................................................................................................................................. 27
6. Aktywa z tytułu prawa do użytkowania ....................................................................................................................................................................................................................................................................... 28
7. Aktywa oraz zobowiązania finansowe .......................................................................................................................................................................................................................................................................... 30
8. Aktywa oraz rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego .................................................................................................................................................................................................................... 37
9. Zapasy ................................................................................................................................................................................................................................................................................................................................. 39
10. Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności ................................................................................................................................................................................................................................ 39
11. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty ............................................................................................................................................................................................................................................................................... 40
12. Aktywa trwałe przeznaczone do sprzedaży oraz działalności zaniechanej ........................................................................................................................................................................................................... 40
13. Kapitał własny ................................................................................................................................................................................................................................................................................................................... 41
14. Świadczenia pracownicze ................................................................................................................................................................................................................................................................................................ 43
15. Pozostałe rezerwy ............................................................................................................................................................................................................................................................................................................ 43
16. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania ..................................................................................................................................................................................................................... 43
17. Rozliczenia międzyokresowe .......................................................................................................................................................................................................................................................................................... 44
18. Przychody i koszty operacyjne ....................................................................................................................................................................................................................................................................................... 44
19. Przychody i koszty finansowe ........................................................................................................................................................................................................................................................................................ 45
20. Zysk ze sprzedaży akcji i udziałów ................................................................................................................................................................................................................................................................................ 46
21. Podatek dochodowy ........................................................................................................................................................................................................................................................................................................ 47
22. Zysk na akcję i wypłacone dywidendy ......................................................................................................................................................................................................................................................................... 47
23. Przepływy pieniężne ........................................................................................................................................................................................................................................................................................................ 48
24. Transakcje z podmiotami powiązanymi ........................................................................................................................................................................................................................................................................ 48
25. Informacje dotyczące zmian aktywów oraz zobowiązań warunkowych ............................................................................................................................................................................................................... 49
26. Ryzyko dotyczące instrumentów finansowych........................................................................................................................................................................................................................................................... 50
27. Zarządzanie kapitałem ..................................................................................................................................................................................................................................................................................................... 52
28. Zdarzenia po dniu bilansowym ....................................................................................................................................................................................................................................................................................... 53
29. Pozostałe informacje ........................................................................................................................................................................................................................................................................................................ 54
Zatwierdzenie do publikacji ...................................................................................................................................................................................................................................................................................................... 57
Strona | 3
Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej
Spis treści
Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej ................................................................................................................................................... 3
Skonsolidowane sprawozdanie z wyniku ......................................................................................................................................................................... 4
Skonsolidowane sprawozdanie z całkowitych dochodów ............................................................................................................................................ 6
Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym .................................................................................................................................... 7
Skonsolidowany rachunek przepływów pieniężnych .................................................................................................................................................... 9
Dodatkowe informacje do skonsolidowanego sprawozdania finansowego .......................................................................................................... 10
1. Zasady przyjęte przy sporządzeniu raportu, w tym informacje o zmianach stosowanych zasad (polityki) rachunkowości ... Błąd! Nie
zdefiniowano zakładki.
2. Opis organizacji Grupy Kapitałowej ............................................................................................................. Błąd! Nie zdefiniowano zakładki.
3. Zmiany struktury Grupy Kapitałowej w wyniku połączenia, przejęcia lub sprzedaży jednostek gospodarczych Grupy, inwestycji
długoterminowych, podziału, restrukturyzacji i zaniechania działalności ............................................ Błąd! Nie zdefiniowano zakładki.
4. Opis nietypowych czynników i zdarzeń wpływających na aktywa, zobowiązania, kapitał własny, wynik netto lub przepływy
pieniężne ............................................................................................................................................................ Błąd! Nie zdefiniowano zakładki.
5. Opis istotnych dokonań lub niepowodzeń Grupy w okresie trzech kwartałów 2019 roku ............. Błąd! Nie zdefiniowano zakładki.
6. Segmenty operacyjne ...................................................................................................................................... Błąd! Nie zdefiniowano zakładki.
7. Objaśnienia dotyczące sezonowości lub cykliczności działalności Grupy w prezentowanym okresie ............. Błąd! Nie zdefiniowano
zakładki.
8. Informacje o utworzeniu, wykorzystaniu i rozwiązaniu odpisów aktualizujących wartość zapasów................ Błąd! Nie zdefiniowano
zakładki.
9. Informacje o utworzeniu, wykorzystaniu i rozwiązaniu odpisów aktualizujących z tytułu utraty wartości aktywów finansowych
............................................................................................................................................................................. Błąd! Nie zdefiniowano zakładki.
10. Informacje o utworzeniu, wykorzystaniu i rozwiązaniu rezerw .............................................................. Błąd! Nie zdefiniowano zakładki.
11. Informacje o rezerwach i aktywach z tytułu odroczonego podatku dochodowego .................................................................................. 37
12. Informacje o istotnych transakcjach nabycia i sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych ............... Błąd! Nie zdefiniowano zakładki.
13. Informacje o istotnym zobowiązaniu z tytułu dokonania zakupu rzeczowych aktywów trwałych Błąd! Nie zdefiniowano zakładki.
14. Informacje o istotnych rozliczeniach z tytułu spraw sądowych ............................................................. Błąd! Nie zdefiniowano zakładki.
15. Wskazanie korekt błędów poprzednich okresów...................................................................................... Błąd! Nie zdefiniowano zakładki.
16. Informacje na temat zmian sytuacji gospodarczej i warunków prowadzenia działalności, które mają istotny wpływ na wartość
godziwą aktywów finansowych i zobowiązań finansowych jednostki .................................................. Błąd! Nie zdefiniowano zakładki.
17. Informacje o niespłaceniu kredytu lub pożyczki lub naruszeniu istotnych postanowień umowy kredytu lub pożyczki w odniesieniu
do których nie podjęto żadnych działań naprawczych do końca okresu sprawozdawczego ........... Błąd! Nie zdefiniowano zakładki.
18. Informacje o zawarciu przez Emitenta lub jednostkę od niego zależną jednej lub wielu transakcji z podmiotami powiązanymi,
jeżeli zostały zawarte na warunkach innych niż rynkowe ....................................................................... Błąd! Nie zdefiniowano zakładki.
19. W przypadku instrumentów finansowych wycenianych w wartości godziwej - informacje o zmianie sposobu (metody) jej
ustalenia ............................................................................................................................................................. Błąd! Nie zdefiniowano zakładki.
20. Informacja dotycząca zmiany w klasyfikacji aktywów finansowych w wyniku zmiany celu lub wykorzystania tych aktywów ... Błąd!
Nie zdefiniowano zakładki.
21. Informacja dotycząca emisji, wykupu i spłaty nieudziałowych i kapitałowych papierów wartościowych ...... Błąd! Nie zdefiniowano
zakładki.
22. Informacje dotyczące wypłaconej lub zadeklarowanej dywidendy ............................................................................................................... 47
23. Zdarzenia po dniu bilansowym .............................................................................................................................................................................. 53
24. Informacje dotyczące zmian zobowiązań warunkowych lub aktywów warunkowych .............................................................................. 49
25. Informacje o istotnych zmianach wielkości szacunkowych ..................................................................... Błąd! Nie zdefiniowano zakładki.
26. Wpływ zakwalifikowania ArchiDoc S.A. i ArchiDoc MED Sp. z o.o. jako działalność przeznaczona do sprzedaży ................. Błąd! Nie
zdefiniowano zakładki.
27. Stanowisko zarządu odnośnie możliwości zrealizowania wcześniej publikowanych prognoz wyników na dany rok, w świetle
wyników zaprezentowanych w raporcie kwartalnym w stosunku do wyników prognozowanych . Błąd! Nie zdefiniowano zakładki.
28. Wskazanie akcjonariuszy posiadających bezpośrednio lub pośrednio przez podmioty zależne co najmniej 5 % ogólnej liczby
głosów na walnym zgromadzeniu Emitenta na dzień przekazania raportu kwartalnego wraz ze wskazaniem liczby posiadanych
przez te podmioty akcji, ich procentowego udziału w kapitale zakładowym, liczby głosów z nich wynikających i ich procentowego
udziału w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu oraz wskazanie zmian w strukturze własności znacznych pakietów
akcji Emitenta w okresie od przekazania poprzedniego raportu kwartalnego .................................... Błąd! Nie zdefiniowano zakładki.
29. Zestawienie stanu posiadania akcji Emitenta lub uprawnień do nich przez osoby zarządzające i nadzorujące Emitenta na dzień
przekazania raportu kwartalnego, wraz ze wskazaniem zmian w stanie posiadania, w okresie od przekazania poprzedniego
raportu kwartalnego, odrębnie dla każdej z osób ...................................................................................... Błąd! Nie zdefiniowano zakładki.
30. Wskazanie istotnych postępowań toczących się przed sądem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego lub organem
administracji publicznej ................................................................................................................................... Błąd! Nie zdefiniowano zakładki.
31. Informacje o udzieleniu przez spółki Grupy poręczeń kredytu lub pożyczki lub udzieleniu gwarancji - łącznie jednemu
podmiotowi lub jednostce zależnej od tego podmiotu, jeżeli łączna wartość istniejących poręczeń lub gwarancji jest znacząca
............................................................................................................................................................................. Błąd! Nie zdefiniowano zakładki.
32. Wpływ Międzynarodowego Standardu Sprawozdawczości Finansowej nr 16 na skonsolidowane sprawozdanie Grupy OEX za III
kwartał 2019 roku ........................................................................................................................................... Błąd! Nie zdefiniowano zakładki.
33. Inne informacje, które zdaniem Spółki są istotne dla oceny sytuacji kadrowej, majątkowej, finansowej, wyniku finansowego
Grupy oraz informacje, które są istotne dla oceny możliwości realizacji zobowiązań przez Grupę Błąd! Nie zdefiniowano zakładki.
34. Czynniki, które w ocenie Spółki będą miały wpływ na osiągnięte przez Grupę wyniki w perspektywie co najmniej kolejnego
kwartału ............................................................................................................................................................. Błąd! Nie zdefiniowano zakładki.
35. Transakcje z podmiotami powiązanymi ............................................................................................................................................................... 48
Zatwierdzenie do publikacji ............................................................................................................................................................................................. 57
łowej OEX
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej
Nota
2021-12-31*
2020-12-31
AKTYWA
AKTYWA TRWAŁE
4
107
145
5
117
55
6
417
684
6
1 008
121
95 711
97 962
7
14 219
329
17
118
8
1 406
726
113 103
100 022
AKTYWA OBROTOWE
9
10
2 050
15 423
254
413
7
9 654
12 785
94
17
332
27
11
24 826
16 371
12
3 368
40 484
45 113
153 587
145 135
KAPITAŁ WŁASNY
Kapitał własny
13
1 514
1 598
13
- 15 633
- 8 072
13
63 004
63 004
13
1 543
1 459
13
82 664
76 045
133 092
134 034
ZOBOWIĄZANIA
ZOBOWIĄZANIA DŁUGOTERMINOWE
7
10 943
843
7
188
456
7
910
56
8
2 704
2 581
14 745
3 936
ZOBOWIĄZANIA KRÓTKOTERMINOWE
16
1 014
1 643
7
3 645
4 182
7
261
266
7
176
102
14
654
972
5 750
7 165
20 495
11 101
153 587
145 135
* dane prezentowane za okres 01.01.2021 -31.12.2021 nie uwzględniają prezentacji Divante S.A, OEX24 Sp. z o.o., OEX B2B Sp. z o.o. jako działalności
przeznaczonej do sprzedaży z powodu braku transakcji pomiędzy podmiotami
Strona | 4
Jednostkowe sprawozdanie z wyniku
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
133 092
134 034
6 841 807
7 568 932
6 841 807
7 568 932
WARTOŚĆ KSIĘGOWA NA JEDNĄ AKCJĘ ZWYKŁĄ (PLN)
2021-12-31
2020-12-31
19,45
17,71
19,45
17,71
Strona | 5
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
Jednostkowe sprawozdanie z wyniku
Nota
01.01-31.12.2021*
01.01-31.12.2020
Działalność kontynuowana
Przychody ze sprzedaży
18
5 415
4 386
Przychody ze sprzedaży usług
5 415
4 386
Koszt własny sprzedaży
18
4 821
4 002
Koszt sprzedanych usług
4 821
4 002
Zysk brutto ze sprzedaży
593
384
Koszty sprzedaży
0
0
Koszty ogólnego zarządu
3 308
2 286
Pozostałe przychody operacyjne
18
154
9
Pozostałe koszty operacyjne
18
120
237
Zysk z działalności operacyjnej
- 2 681
- 2 129
Przychody finansowe
19
12 110
11 700
Koszty finansowe
19
8 213
586
Zysk ze sprzedaży akcji i udziałów
20
1 360
5 108
Zysk przed opodatkowaniem
2 575
14 093
Podatek dochodowy
21
- 866
804
Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej
3 441
13 288
Zysk netto
3 441
13 288
* dane prezentowane za okres 01.01.2021 - 31.12.2021 nie uwzględniają transakcji ze spółkami i Divante S.A, OEX24 Sp. z o.o., OEX B2B Sp. z o.o. jako
działalności przeznaczonej do sprzedaży z powodu braku transakcji pomiędzy podmiotami
Zysk (strata) netto przypadający na jedną akcję zwykłą (PLN)
01.01-31.12.2021*
01.01-31.12.2020*
ŚREDNIA WAŻONA LICZBA AKCJI
Średnia ważona liczba akcji zwykłych (w szt.)
7 307 964
7 568 932
Średnia ważona rozwodniona liczba akcji zwykłych (w szt.)
7 307 964
7 568 932
Zysk netto z działalności kontynuowanej (w PLN)
3 441
13 288
- podstawowy zysk na akcję (PLN)
0,47
1,76
- rozwodniony zysk na akcję (PLN)
0,47
1,76
*wartość zysku netto na jedną akcję zwykłą za 2021 i 2020 rok została skalkulowana w oparciu o liczbę wyemitowanych akcji, po pomniejszeniu o skupione akcje własne, które
według stanu na te daty nie były jeszcze umorzone
Strona | 6
Jednostkowe sprawozdanie z całkowitych dochodów
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
Jednostkowe sprawozdanie z całkowitych dochodów
01.01-31.12.2021
01.01-31.12.2020
Zysk netto
3 441
13 288
Pozostałe całkowite dochody z tytułu:
11 251
Pozycje przenoszone do wyniku finansowego
11 251
- wycena aktywów finansowych do wartości godziwej
11 251
Pozycje nieprzenoszone do wyniku finansowego
Całkowite dochody
14 692
13 288
Strona | 7
Jednostkowe sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
Jednostkowe sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym
ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM
Kapitał własny
razem
Kapitał
podstawowy
Kapitał ze
sprzedaży akcji
powyżej ich
wart. nominalnej
Akcje własne w
celu umorzenia
Pozostałe
kapitały
Zyski
zatrzymane
Razem
Saldo na dzień 01.01.2021 roku
1 598
63 004
- 8 072
1 459
76 045
134 034
134 034
ZMIANY W KAPITALE WŁASNYM W OKRESIE 1.01-31.12.2021
Razem transakcje z właścicielami
- 84
- 7 561
84
-8 072
- 15 633
- 15 633
Zysk netto za okres od 01.01 do 31.12.2021 roku
3 441
3 441
3 441
Pozostałe całkowite dochody po opodatkowaniu za okres od 01.01
do 31.12.2021 roku
11 251
11 251
11 251
Razem całkowite dochody
14 692
14 692
14 692
Saldo na dzień 31.12.2021 roku
1 514
63 004
- 15 633
1 543
82 664
133 092
133 092
Strona | 8
Jednostkowe sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM
Kapitał własny
razem
Kapitał
podstawowy
Kapitał ze
sprzedaży akcji
powyżej ich
wart. nominalnej
Akcje własne w
celu umorzenia
Pozostałe
kapitały
Zyski
zatrzymane
Razem
Saldo na dzień 01.01.2020 roku
1 598
63 004
- 8 072
1 459
80 316
138 305
138 305
ZMIANY W KAPITALE WŁASNYM W OKRESIE 1.01-31.12.2020
Dywidendy
- 17 559
- 17 559
- 17 559
Razem transakcje z właścicielami
- 17 559
- 17 559
- 17 559
Zysk netto za okres od 01.01 do 31.12.2020 roku
13 288
13 288
13 288
Pozostałe całkowite dochody po opodatkowaniu za okres od 01.01
do 31.12.2020 roku
Razem całkowite dochody
13 288
13 288
13 288
Saldo na dzień 31.12.2020 roku
1 598
63 004
- 8 072
1 459
76 045
134 034
134 034
Strona | 9
Dodatkowe informacje do jednostkowego sprawozdania finansowego
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
Jednostkowy rachunek przepływów pieniężnych
Nota
01.01-31.12.2021
01.01-31.12.2020
PRZEPŁYWY ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH Z DZIAŁALNOŚCI OPERACYJNEJ
Zysk przed opodatkowaniem
2 575
14 093
Korekty
23
Amortyzacja i odpisy aktualizujące aktywa trwałe
72
65
Amortyzacja aktywa z tytułu prawa do użytkowania – lokale i magazyny (MSSF 16)
269
274
Amortyzacja aktywa z tytułu prawa do użytkowania – pozostałe składniki aktywów trwałych (MSSF
16)
252
189
Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości aktywów finansowych
6 973
Zysk (strata) ze sprzedaży jednostki zależnej
- 1 360
- 5 108
Zyski (straty) z tytułu różnic kursowych
- 3
8
Koszty odsetek
1 235
576
Przychody z odsetek i dywidend
- 12 102
- 11 671
Inne korekty
Korekty razem
- 4 664
- 15 667
Zmiana stanu zapasów
Zmiana stanu należności
- 137
- 920
Zmiana stanu zobowiązań
116
- 960
Zmiana stanu rezerw i rozliczeń międzyokresowych
- 423
29
Zmiany w kapitale obrotowym
- 444
- 1 851
Zapłacony podatek dochodowy
- 2 172
185
Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej
- 4 705
- 3 240
PRZEPŁYWY ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH Z DZIAŁALNOŚCI INWESTYCYJNEJ
Wydatki na nabycie aktywów trwałych
- 93
- 38
Wydatki netto na nabycie jednostek zależnych pomniejszone o środki pieniężne tych jednostek
- 1 787
- 13 775
Otrzymane spłaty pożyczek udzielonych
3 054
8 001
Pożyczki udzielone
- 6 205
- 8 504
Wydatki ze sprzedaży jednostki zależnej
- 1 200
- 549
Wpływy ze sprzedaży jednostki zależnej
15 000
5 611
Otrzymane dywidendy
11 576
11 123
Otrzymane odsetki
508
529
Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej
23
20 853
2 398
PRZEPŁYWY ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH Z DZIAŁALNOŚCI FINANSOWEJ
Skup akcji własnych
- 15 633
Wpływy z tytułu zaciągnięcia kredytów i pożyczek
15 633
330
Spłaty kredytów i pożyczek
- 6 096
- 4 190
Spłata zobowiązań związanych z prawami do użytkowania – lokale i magazyny (MSSF 16)
- 273
- 248
Spłata zobowiązań związanych z prawami do użytkowania – pozostałe składniki aktywów trwałych
(MSSF 16)
- 210
- 168
Wpływy z tytułu spłaty należności leasingowych (MSSF 16)
94
99
Odsetki zapłacone
- 473
- 575
Zapłacone/otrzymane prowizje od kredytów
26
34
Dywidendy wypłacone udziałowcom niekontrolującym
- 17 560
Inne wydatki finansowe
- 762
Przepływy netto z działalności finansowej
23
- 7 694
- 22 278
Przepływy pieniężne netto razem
8 455
- 23 119
Zmiana netto stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów
8 455
- 23 119
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na początek okresu
16 371
39 490
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec okresu
24 826
16 371
Strona | 10
Dodatkowe informacje do jednostkowego sprawozdania finansowego
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
Dodatkowe informacje do jednostkowego sprawozdania finansowego
Informacje ogólne
a) INFORMACJE O SPÓŁCE
OEX S.A (Spółka, Emitent, OEX S.A., OEX) powstała z przekształcenia Tell Sp. z o.o. na podstawie uchwały
Nadzwyczajnego Zgromadzenia Wspólników nr 1 z 15 listopada 2004roku. Spółka wpisana jest do rejestru
przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego w Sądzie Rejonowym dla m. st. Warszawy w Warszawie, XIII Wydział
Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS 0000222514.
„OEX S.A.” jest nową firmą spółki działającej uprzednio pod firmą „TELL S.A.”, zmienioną uchwałą Nadzwyczajnego
Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy z 30 września 2015roku. Powyższa zmiana została zarejestrowana przez Sąd
Rejonowy Poznań-Nowe Miasto i Wilda, VIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego w Poznaniu 30
grudnia 2015roku.
Akcje Spółki są notowane na rynku regulowanym prowadzonym przez Giełdę Papierów Wartościowych w Warszawie
S.A..
Siedziba Spółki mieści się przy ul. Franciszka Klimczaka 1, w Warszawie.
Przedmiotem działalności OEX S.A. jest działalność holdingowa, polegająca na świadczeniu na rzecz spółek
wchodzących w skład Grupy Kapitałowej szeregu usług mających charakter wsparcia prowadzonej przez nie działalności
operacyjnej, w tym między innymi usługi kadrowo‐płacowe, usługi z zakresu obsługi prawnej i compliance, doradztwa
strategicznego, controllingu i finansów oraz public relations.
b) SKŁAD ZARZĄDU I RADY NADZORCZEJ SPÓŁKI
W skład Zarządu Spółki na dzień zatwierdzenia jednostkowego sprawozdania finansowego do publikacji tj. 11 kwietnia
2022 roku wchodzili:
Jerzy Motz
Prezes Zarządu
Rafał Stempniewicz
Członek Zarządu
Robert Krasowski
Członek Zarządu
Tomasz Słowiński
Członek Zarządu
Tomasz Kwiecień
Członek Zarządu
W skład Rady Nadzorczej Spółki na dzień zatwierdzenia jednostkowego sprawozdania finansowego do publikacji tj. 11
kwietnia 2022 roku wchodzili:
Piotr Beaupre
Przewodniczący Rady Nadzorczej
Michał Szramowski
Członek Rady Nadzorczej (do 21 grudnia 2021r.)
Tomasz Mazurczak
Członek Rady Nadzorczej
Piotr Cholewa
Członek Rady Nadzorczej
Tomasz Witczak
Członek Rady Nadzorczej (od 21 grudnia 2021r.)
Marcin Malka
Członek Rady Nadzorczej
c) OKRES I ZAKRES SPRAWOZDANIA
Jednostkowe sprawozdanie finansowe Spółki obejmuje rok obrotowy zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku oraz dane
porównywalne za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2020 roku. Jako dane porównywalne zostały zaprezentowane
opublikowane dane finansowe Spółki na dzień 31 grudnia 2020 roku.
d) ZATWIERDZENIE DO PUBLIKACJI
Strona | 11
Dodatkowe informacje do jednostkowego sprawozdania finansowego
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
Niniejsze sprawozdanie finansowe sporządzone za rok zakończony 31 grudnia 2021 (wraz z danymi porównawczymi)
zostało zatwierdzone do publikacji przez Zarząd Spółki 11 kwietnia 2022 roku.
Podstawa sporządzenia oraz zasady rachunkowości
PODSTAWA SPORZĄDZENIA SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO
Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości
Finansowej oraz interpretacjami wydanymi przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości
zatwierdzonymi przez Unię Europejską, na mocy Rozporządzenia w sprawie MSSF (Komisja Europejska 1606/2002),
zwanymi dalej „MSSF UE”.
Walutą funkcjonalną Spółki oraz walutą prezentacji niniejszego sprawozdania jest złoty polski. Wszystkie kwoty
wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej).
Jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej
przez Spółkę w dającej się przewidzieć przyszłości. Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego do
publikacji nie istnieją okoliczności wskazujące na zagrożenie kontynuowania działalności przez OEX S.A.
ZMIANY STANDARDÓW LUB INTERPRETACJI
Zasady (polityka) rachunkowości zastosowane do sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego są spójne
z zastosowanymi przy sporządzaniu sprawozdania finansowego za rok zakończony 31 grudnia 2020 roku, z wyjątkiem
zastosowania nowych standardów i interpretacji obowiązujących dla okresów rocznych rozpoczynających się w dniu lub
po 1 stycznia 2021 roku.
Zmienione standardy oraz interpretacje, które mają zastosowanie po raz pierwszy w 2021 roku, nie mają istotnego
wpływu na niniejsze sprawozdanie finansowe Spółki:
• Zmiany do MSSF 9, MSR 39, MSSF 7, MSSF 4 oraz MSSF 16: Reforma wskaźnika referencyjnego stopy
procentowej – Etap 2: zaproponowane zmiany zawierają tymczasowe odstępstwa, adresujące skutki zastąpienia
międzybankowej stopy procentowej („IBOR”) alternatywną stopą procentową bliską wolnej od ryzyka („RFR”) i
wpływ na sprawozdawczość finansową. Zmiany zawierają poniższe praktyczne rozwiązania:
o praktyczne rozwiązanie wymagające, by zmiany umowy lub zmiany przepływów pieniężnych, które są
bezpośrednim następstwem reformy były traktowane jako zmiany zmiennej stopy procentowej, co jest
równoznaczne ze zmianą rynkowej stopy procentowej,
o zezwolenie na dostosowanie dokumentacji rachunkowości zabezpieczeń w zakresie wyznaczania
i dokumentowania powiązań zabezpieczających bez ich rozwiązywania, jeżeli zmiany te były bezpośrednio
wymagane przez reformę IBOR,
o przyznanie tymczasowego zwolnienia z wymogu spełnienia kryterium odrębnej identyfikacji, jeżeli instrument
RFR został wyznaczony jako zabezpieczenie komponentu ryzyka.
• Zmiany do MSSF 4 Umowy ubezpieczeniowe – odroczenie MSSF 9 (opublikowano dnia 25 czerwca 2020 roku)
– zmiana do MSSF 4 „Umowy ubezpieczeniowe” odracza zastosowanie standardu MSSF 9 „Instrumenty
finansowe” do dnia 1 stycznia 2023 r. do momentu rozpoczęcia obowiązywania MSSF 17 „Umowy
ubezpieczeniowe”. Mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2021 roku
lub później.
Spółka przeprowadziła analizę pod kątem oceny wpływu reformy IBOR na jej sprawozdanie finansowe.
Zgodnie z bieżącymi decyzjami podmiotów wyznaczonych do przeprowadzenia reformy, zastąpieniu ulegnie jedynie
stopa LIBOR, która zostanie zamieniona na stopę wolną od ryzyka, bazującą na stawce overnight.
Spółka nie zidentyfikowała żadnych umów, w których byłyby zapisy oparte o stawkę LIBOR i które uległyby zmianie po
zastąpieniu stawki referencyjnej.
Nowe standardy i interpretacje, które zostały opublikowane a nie weszły jeszcze w życie
Następujące standardy i interpretacje zostały wydane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości lub
Komitet ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej, a nie weszły jeszcze w życie:
• MSSF 14 Regulacyjne rozliczenia międzyokresowe (opublikowano dnia 30 stycznia 2014 roku) – zgodnie z decyzją
Komisji Europejskiej proces zatwierdzania standardu w wersji wstępnej nie zostanie zainicjowany przed ukazaniem
Strona | 12
Dodatkowe informacje do jednostkowego sprawozdania finansowego
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
się standardu w wersji ostatecznej - do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego niezatwierdzony
przez UE – mający zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2016 roku lub później;
• Zmiany do MSSF 10 i MSR 28: Transakcje sprzedaży lub wniesienia aktywów pomiędzy inwestorem a jego jednostką
stowarzyszoną lub wspólnym przedsięwzięciem (opublikowano dnia 11 września 2014 roku) – prace prowadzące do
zatwierdzenia niniejszych zmian zostały przez UE odłożone bezterminowo - termin wejścia w życie został odroczony
przez RMSR na czas nieokreślony;
• MSSF 17 Umowy ubezpieczeniowe (opublikowano dnia 18 maja 2017 roku) w tym Zmiany do MSSF 17
(opublikowano 25 czerwca 2020 roku) - do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego
niezatwierdzony przez UE - mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2023
roku lub później;
• Zmiany do MSR 1: Prezentacja sprawozdań finansowych – Podział zobowiązań na krótkoterminowe
i długoterminowe oraz Podział zobowiązań na krótkoterminowe i długoterminowe – odroczenie daty wejścia
w życie (opublikowano odpowiednio dnia 23 stycznia 2020 roku oraz 15 lipca 2020 roku) – do dnia zatwierdzenia
niniejszego sprawozdania finansowego niezatwierdzone przez UE – mające zastosowanie dla okresów rocznych
rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2023 roku lub później;
• Zmiany do MSSF 3: Zmiany do odniesień do Założeń Koncepcyjnych (opublikowano dnia 14 maja 2020 roku) –
mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2022 roku lub później;
• Zmiany do MSR 16: Rzeczowe aktywa trwałe: przychody osiągnięte przed oddaniem do użytkowania (opublikowano
dnia 14 maja 2020 roku) – mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia
1 stycznia 2022 roku lub później;
• Zmiany do MSR 37: Umowy rodzące obciążenia – koszty wypełnienia obowiązków umownych (opublikowano dnia
14 maja 2020 roku) – mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2022 roku
lub później;
• Zmiany wynikające z przeglądu MSSF 2018-2020 (opublikowano dnia 14 maja 2020 roku) – mające zastosowanie
dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2022 roku lub później;
• Zmiany do MSR 1 i Stanowiska Praktycznego 2: Ujawnianie informacji dotyczących zasad (polityki) rachunkowości
(opublikowano dnia 12 lutego 2021 roku) –– mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia
1 stycznia 2023 roku lub później;
• Zmiany do MSR 8: Definicja wartości szacunkowych (opublikowano dnia 12 lutego 2021 roku)– mające zastosowanie
dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2023 roku lub później;
• Zmiany do MSSF 16: Ulgi w czynszach związane z Covid-19 po 30 czerwca 2021 (opublikowano dnia 31 marca
2021 roku) – mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 kwietnia 2021 roku lub
później;
• Zmiany do MSR 12: Podatek odroczony dotyczący aktywów i zobowiązań powstających na skutek pojedynczej
transakcji (opublikowano dnia 7 maja 2021 roku) – do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego
niezatwierdzone przez UE – mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2023
roku lub później;
• Zmiana do MSSF 16 Leasing: Ustępstwa czynszowe związane z Covid-19 (opublikowano dnia 28 maja 2020 roku)
– mająca zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 czerwca 2020 roku lub później.
Dozwolone jest wcześniejsze zastosowanie, w tym dla sprawozdań finansowych nie zatwierdzonych do publikacji na
28 maja 2020 roku,
• Zmiany do MSSF 17 „Umowy ubezpieczeniowe” – zastosowanie MSSF 17 i MSSF 9 po raz pierwszy –
dane porównawcze, do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego niezatwierdzone przez UE,
(obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub później).
Daty wejścia w życie są datami wynikającymi z treści standardów ogłoszonych przez Radę ds. Międzynarodowej
Sprawozdawczości Finansowej. Daty stosowania standardów w Unii Europejskiej mogą różnić się od dat stosowania
wynikających z treści standardów i są ogłaszane w momencie zatwierdzenia do stosowania przez Unię Europejską.
Spółka nie zdecydowała się na wcześniejsze zastosowanie żadnego standardu, interpretacji lub zmiany, która została
opublikowana, lecz nie weszła dotychczas w życie.
Według szacunków Spółki, ww. standardy, interpretacje i zmiany do standardów nie miałyby istotnego wpływu na
sprawozdanie finansowe, jeżeli zostałyby zastosowane przez Spółkę na dzień bilansowy.
Strona | 13
Dodatkowe informacje do jednostkowego sprawozdania finansowego
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
ZASADY RACHUNKOWOŚCI
Prezentowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami
Sprawozdawczości Finansowej (MSSF) w zakresie zatwierdzonym przez Unię Europejską.
Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania do publikacji, biorąc pod uwagę toczący się w UE proces
wprowadzania standardów MSSF oraz prowadzoną przez Spółkę działalność, w zakresie stosowanych przez Spółkę
zasad rachunkowości nie ma różnicy między standardami MSSF, które weszły w życie, a standardami MSSF
zatwierdzonymi przez UE. MSSF obejmują standardy i interpretacje zaakceptowane przez Radę Międzynarodowych
Standardów Rachunkowości („RMSR”) oraz Komitet ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej
(„KIMSF”).
Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z zasadą kosztu historycznego z wyjątkiem pochodnych
instrumentów finansowych oraz udziałów spółki VSF Sp. z o.o., które wyceniane są w wartości godziwej.
Koszt historyczny ustalany jest na bazie wartości godziwej dokonanej zapłaty za dobra lub usługi.
Prezentacja sprawozdań finansowych.
Sprawozdanie finansowe prezentowane jest zgodnie z MSR 1. Spółka prezentuje odrębnie „Sprawozdanie z wyniku”,
które zamieszczone jest bezpośrednio przed „Sprawozdaniem z wyniku i pozostałych całkowitych dochodów”.
„Sprawozdanie z wyniku” prezentowane jest w wariancie kalkulacyjnym, natomiast „Sprawozdanie z przepływów
pieniężnych” sporządzane jest metodą pośrednią.
W przypadku retrospektywnego wprowadzenia zmian zasad rachunkowości lub korekty błędów, Spółka prezentuje
Sprawozdanie z sytuacji finansowej sporządzone dodatkowo na początek okresu porównawczego.
Segmenty operacyjne
Spółka nie identyfikuje segmentów operacyjnych na poziomie sprawozdania jednostkowego.
Transakcje w walutach obcych
Walutą funkcjonalną Jednostki jest złoty polski (PLN). Walutę prezentacji również stanowi złoty polski.
Transakcje wyrażone w walutach innych niż waluta funkcjonalna przeliczane są na PLN przy zastosowaniu kursu
obowiązującego w dniu zawarcia transakcji.
Na dzień bilansowy aktywa i zobowiązania pieniężne wyrażone w walutach innych niż waluta funkcjonalna są przeliczane
na PLN przy zastosowaniu odpowiednio obowiązującego na koniec okresu sprawozdawczego średniego kursu
ustalonego dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski. Powstałe z przeliczenia różnice kursowe ujmowane są
odpowiednio w pozycji przychodów (kosztów) finansowych lub kapitalizowane w wartości aktywów. Aktywa
i zobowiązania niepieniężne ujmowane są po kursie historycznym z dnia transakcji. Aktywa i zobowiązania niepieniężne
ujmowane według wartości godziwej są przeliczane po kursie z dnia dokonania wyceny.
Koszty finansowania zewnętrznego
Koszty finansowania, które można bezpośrednio przyporządkować nabyciu, budowie lub wytworzeniu
dostosowywanego składnika aktywów, aktywuje się jako część ceny nabycia lub kosztu wytworzenia tego składnika
aktywów. Na koszty finansowania zewnętrznego składają się odsetki oraz zyski lub straty z tytułu różnic kursowych do
wysokości, która koryguje koszty odsetek.
Wartość firmy
Spółka nie posiada w swoich aktywach wartości firmy.
Wartości niematerialne
Wartości niematerialne obejmują licencje, oprogramowanie komputerowe oraz pozostałe wartości niematerialne, które
spełniają kryteria ujęcia określone w MSR 38. W pozycji tej wykazywane są również wartości niematerialne, które nie
zostały jeszcze oddane do użytkowania (wartości niematerialne w trakcie wytwarzania).
Wartości niematerialne na dzień bilansowy wykazywane są według ceny nabycia lub kosztu wytworzenia
pomniejszonych o umorzenie oraz odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Wartości niematerialne o określonym
okresie użytkowania amortyzowane są metodą liniową przez okres ich ekonomicznej użyteczności. Okresy użytkowania
Strona | 14
Dodatkowe informacje do jednostkowego sprawozdania finansowego
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
poszczególnych wartości niematerialnych poddawane są corocznej weryfikacji, a w razie konieczności korygowane od
początku następnego roku obrotowego.
Wartości niematerialne w trakcie wytwarzania nie podlegają amortyzacji, na koniec każdego roku podlegają weryfikacji
pod kątem utraty wartości.
Przewidywany okres użytkowania dla poszczególnych grup wartości niematerialnych wynosi:
Grupa
Okres
Licencje
5 lat
Oprogramowanie komputerowe
5 lat
Pozostałe wartości niematerialne
5 lat
Spółka nie posiada składników wartości niematerialnych o nieokreślonym okresie użytkowania.
Koszty związane z utrzymaniem oprogramowania, ponoszone w okresach późniejszych, ujmowane są jako koszt okresu
w momencie ich poniesienia.
Zyski lub straty wynikłe ze zbycia wartości niematerialnych są określane jako różnica pomiędzy przychodami ze
sprzedaży a wartością netto tych wartości niematerialnych i są ujmowane w sprawozdaniu z wyniku w pozostałych
przychodach lub kosztach operacyjnych.
Prace badawcze i rozwojowe
Nie dotyczy.
Rzeczowe aktywa trwałe
Rzeczowe aktywa trwałe początkowo ujmowane są według ceny nabycia lub kosztu wytworzenia. Cenę nabycia
zwiększają wszystkie koszty związane bezpośrednio z zakupem i przystosowaniem składnika majątku do stanu zdatnego
do użytkowania.
Po początkowym ujęciu rzeczowe aktywa trwałe, za wyjątkiem gruntów, wykazywane są według ceny nabycia lub
kosztu wytworzenia pomniejszonych o umorzenie oraz odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Rzeczowe aktywa
trwałe w trakcie wytwarzania nie podlegają amortyzacji do czasu zakończenia budowy lub montażu i przekazania środka
trwałego do używania.
Amortyzacja jest naliczana metodą liniową przez szacowany okres użytkowania danego składnika aktywów, który dla
poszczególnych grup rzeczowych aktywów trwałych wynosi:
Grupa
Okres
Maszyny i urządzenia
2-5 lat
Środki transportu
2- 5 lat
Pozostałe środki trwałe
2-10 lat
Rozpoczęcie amortyzacji następuje w miesiącu, w którym środek trwały jest dostępny do użytkowania. Ekonomiczne
okresy użyteczności oraz metody amortyzacji są weryfikowane raz w roku, powodując ewentualną korektę odpisów
amortyzacyjnych w kolejnych latach.
Środki trwałe są dzielone na części składowe będące pozycjami o istotnej wartości, dla których można przyporządkować
odrębny okres ekonomicznej użyteczności. Częścią składową są również koszty generalnych przeglądów oraz istotne
części zamienne i wyposażenie, jeżeli będą wykorzystywane przez okres dłuższy niż rok. Bieżące koszty utrzymania
poniesione po dacie oddania środka trwałego do używania, takie jak koszty konserwacji
i napraw, ujmowane są w sprawozdaniu z wyniku w momencie ich poniesienia.
Dana pozycja rzeczowych aktywów trwałych może zostać usunięta z bilansu po dokonaniu jej zbycia lub w przypadku,
gdy nie są spodziewane żadne ekonomiczne korzyści wynikające z dalszego użytkowania takiego składnika aktywów.
Zyski lub straty wynikłe ze sprzedaży, likwidacji lub zaprzestania użytkowania środków trwałych są określane jako
różnica pomiędzy przychodami ze sprzedaży a wartością netto tych środków trwałych i są ujmowane w sprawozdaniu z
wyniku w pozostałych przychodach lub kosztach operacyjnych.
Strona | 15
Dodatkowe informacje do jednostkowego sprawozdania finansowego
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
Utrata wartości niefinansowych aktywów trwałych
W celu określenia wartości użytkowej Zarząd szacuje prognozowane przepływy pieniężne oraz stopę, którą przepływy
dyskontowane są do wartości bieżącej. W procesie wyceny wartości bieżącej przyszłych przepływów dokonywane są
założenia dotyczące prognozowanych wyników finansowych. Założenia te odnoszą się do przyszłych zdarzeń
i okoliczności. Faktycznie zrealizowane wartości mogą różnić się od szacowanych okresach sprawozdawczych może
przyczynić się do znaczących korekt wartości aktywów Spółki.
W odniesieniu do pozostałych składników wartości niematerialnych oraz rzeczowych aktywów trwałych dokonywana
jest coroczna ocena, czy wystąpiły przesłanki, które mogą świadczyć o utracie ich wartości. W razie stwierdzenia, że
jakieś zdarzenia lub okoliczności mogą wskazywać na trudność w odzyskaniu wartości bilansowej danego składnika
aktywów, przeprowadzany jest test na utratę wartości.
Dla potrzeb przeprowadzenia testu na utratę wartości aktywa grupowane są na najniższym poziomie, na jakim generują
przepływy pieniężne niezależnie od innych aktywów lub grup aktywów (tzw. ośrodki wypracowujące przepływy
pieniężne). Składniki aktywów samodzielnie generujące przepływy pieniężne testowane są indywidualnie.
Udziały w podmiotach powiązanych
Udziały w podmiotach powiązanych, udziały i akcje w jednostkach zależnych wykazane są według kosztu historycznego
po uwzględnieniu odpisów z tytułu utraty wartości.
Instrumenty finansowe
Instrumentem finansowym jest każda umowa, która skutkuje powstaniem składnika aktywów finansowych u jednej ze
stron i jednocześnie zobowiązania finansowego lub instrumentu kapitałowego u drugiej ze stron.
Na dzień bilansowy aktywa oraz zobowiązania finansowe wyceniane są według zasad przedstawionych poniżej.
Aktywa finansowe
Spółka kwalifikuje aktywa finansowe do następujących kategorii:
• wyceniane w zamortyzowanym koszcie,
• wyceniane w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody,
• wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy.
Klasyfikacji dokonuje się na moment początkowego ujęcia aktywów.
Klasyfikacja aktywów finansowych zależy od modelu biznesowego zarządzania aktywami finansowymi oraz od
charakterystyki umownych przepływów pieniężnych dla danego składnika aktywów finansowych.
Aktywa finansowe ujmuje się, gdy Spółka staje się stroną postanowień umownych instrumentu. Aktywa finansowe
wyłącza się z ksiąg rachunkowych, gdy prawa do uzyskania przepływów pieniężnych z aktywów finansowych wygasły
lub zostały przeniesione, a Spółka dokonała przeniesienia zasadniczo całego ryzyka i wszystkich pożytków z tytułu ich
własności.
Na moment początkowego ujęcia, Spółka wycenia składnik aktywów finansowych według wartości godziwej
powiększonej o, w przypadku składnika aktywów finansowych, który nie wycenia w wartości godziwej przez wynik
finansowy, koszty transakcji, które można bezpośrednio przyporządkować nabyciu składnika aktywów finansowych.
Koszty transakcji dotyczących aktywów finansowych wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy są
ujmowane w wyniku finansowym.
1. Wycena po początkowym ujęciu:
a). Aktywa finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu
Instrumenty dłużne utrzymywane w celu ściągnięcia umownych przepływów, które obejmują wyłącznie spłaty kapitału
i odsetek, są wyceniane według zamortyzowanego kosztu. Przychody z tytułu odsetek oblicza się metodą efektywnej
stopy procentowej i wykazuje w pozycji „przychody z tytułu odsetek” w wyniku finansowym. Odpisy
z tytułu utraty wartości ujmuje się zgodnie z zasadą opisaną w punkcie Odpisy z tytułu utraty wartości aktywów
finansowych.
Strona | 16
Dodatkowe informacje do jednostkowego sprawozdania finansowego
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
W szczególności do tej kategorii Spółka klasyfikuje:
1. należności handlowe,
2. pożyczki, które zgodnie z modelem biznesowym są wykazywane jako utrzymywane w celu uzyskiwania
przepływów pieniężnych,
3. środki pieniężne i ich ekwiwalenty.
b) Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody
Instrumenty dłużne, z których przepływy stanowią wyłącznie płatności kapitału i odsetek, a które są utrzymywane w
celu ściągnięcia umownych przepływów pieniężnych i w celu sprzedaży, wyceniane są według wartości godziwej przez
pozostałe całkowite dochody. Zmiany wartości bilansowej są ujmowane poprzez pozostałe całkowite dochody za
wyjątkiem zysków i strat z tytułu utraty wartości, przychodów z tytułu odsetek oraz różnic kursowych, które ujmuje się
w wyniku finansowym. W przypadku zaprzestania ujmowania składnika aktywów finansowych łączny zysk lub stratę
poprzednio ujęte w pozostałych całkowitych dochodach przenosi się z kapitału własnego do wyniku finansowego i
ujmuje jako pozostałe zyski/straty. Przychody z tytułu odsetek od takich aktywów finansowych wylicza się metodą
efektywnej stopy procentowej i ujmuje się pozycji przychodów finansowych. Do tej pozycji mogą również być
kwalifikowane inne pozycje, które Zarząd przyjął nieodwołalnie do tej pozycji.
Na dzień 31 grudnia 2020 roku Spółka nie posiadała aktywów finansowych zaklasyfikowanych do tej kategorii.
Na dzień 31 grudnia 2021 roku do tej kategorii Spółka zalicza udziały w spółce VSF Sp. z o.o.
c). Aktywa finansowe wyceniane do wartości godziwej przez wynik finansowy
Aktywa, które nie spełniają kryteriów wyceny wg zamortyzowanego kosztu lub w wartości godziwej przez pozostałe
całkowite dochody, wycenia się w wartości godziwej przez wynik finansowy. W szczególności Spółka zalicza do tej
kategorii:
➢ pożyczki, które nie spełniają testu SSPI (gdy przepływy z tych pożyczek nie stanowią wyłącznie płatności
kapitału i odsetek).
➢ pochodne instrumenty finansowe.
Zysk lub stratę z wyceny do wartości godziwej ujmuje się w wyniku finansowym i prezentuje w pozycji „Zyski/straty
z tytułu zmian wartości godziwej instrumentów finansowych” w okresie, w którym wystąpiły. Te zyski/straty z wyceny
do wartości godziwej zawierają również wynikające z umowy otrzymane odsetki od instrumentów finansowych
zaliczonych do tej kategorii.
Zobowiązania finansowe
Zobowiązania finansowe są początkowo ujmowane w wartości godziwej pomniejszonej o koszty transakcyjne,
a następnie wg zamortyzowanego koszty z zastosowaniem efektywnej stopy procentowej za wyjątkiem pochodnych
instrumentów finansowych wycenianych po początkowym ujęciu w wartości godziwej.
W przypadku modyfikacji warunków umownych zobowiązania finansowego, która nie powoduje zaprzestania
ujmowania istniejącego zobowiązania, zysk lub stratę ujmuje się w wyniku bieżącym. Zysk lub stratę oblicza się jako
różnicę pomiędzy wartością bieżącą zmodyfikowanych i oryginalnych przepływów pieniężnych, zdyskontowanych
z zastosowaniem oryginalnej efektywnej stopy procentowej zobowiązania.
Odpisy z tytułu utraty wartości aktywów finansowych
MSSF 9 wprowadził nowe podejście do szacowania utraty wartości aktywów finansowych wycenianych według
zamortyzowanego kosztu lub w wartości godziwej przez inne całkowite dochody. Model utraty wartości bazuje na
kalkulacji strat oczekiwanych. Najistotniejszą pozycją aktywów finansowych w sprawozdaniu finansowym Spółki, która
podlega zasadom kalkulacji oczekiwanych strat kredytowych są należności handlowe z tytułu dostaw i usług.
Spółka dla wyznaczania odpisów z tytułu utraty wartości stosuje model uproszczony. W modelu uproszczonym Spółka
nie monitoruje zmian poziomu ryzyka kredytowego w trakcie życia instrumentu oraz szacuje oczekiwaną stratę
kredytową w horyzoncie do terminu zapadalności instrumentu.
Dla celów oszacowania oczekiwanej straty kredytowej Spółka wykorzystuje matrycę rezerw oszacowaną na podstawie
historycznych poziomów spłacalności dla każdej spółki za wyjątkiem spółek należących do Grupy OEX. W celu
Strona | 17
Dodatkowe informacje do jednostkowego sprawozdania finansowego
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
określenia ogólnego współczynnika niewypełnienia zobowiązania oblicza się dla następujących przedziałów: do 30 dni,
od 30 do 60 dni, od 60 do 90 dni, powyżej 90 dni.
Do kalkulacji oczekiwanej straty kredytowej Spółka wyznacza parametr prawdopodobieństwa nieściągalności należności
oszacowany na podstawie analizy wartości niespłaconych faktur w okresie ostatnich trzech lat oraz wskaźnik
niewykonania zobowiązań oszacowany na podstawie wartości niespłaconych faktur w okresie ostatnich trzech lat.
Oczekiwana strata kredytowa jest kalkulowana w momencie ujęcia należności w sprawozdaniu z sytuacji finansowej
oraz jest aktualizowana na każdy kolejny dzień kończący okres sprawozdawczy, w zależności od ilości dni
przeterminowania danej należności.
Zapasy
Nie występują.
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty obejmują gotówkę w kasie i na rachunkach bankowych, depozyty płatne na żądanie
oraz krótkoterminowe inwestycje o dużej płynności (do 3 miesięcy), łatwo wymienialne na gotówkę, dla których ryzyko
zmiany wartości jest nieznaczne.
Kapitał własny
Kapitał podstawowy wykazywany jest w wartości nominalnej wyemitowanych akcji, zgodnie ze statutem Spółki oraz
wpisem do Krajowego Rejestru Sądowego.
Akcje Spółki nabyte i zatrzymane przez Spółkę pomniejszają kapitał własny. Akcje własne wyceniane są w cenie nabycia.
Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej powstaje z nadwyżki ceny emisyjnej ponad wartość
nominalną akcji, pomniejszonej o koszty emisji.
W zyskach zatrzymanych wykazywane są wyniki z lat ubiegłych (również te przekazane na kapitał uchwałami
akcjonariuszy), wynik finansowy bieżącego roku. W ramach kapitału własnego wykazywane są również inne całkowite
dochody wynikające z wyceny instrumentów finansowych wycenianych w wartości godziwej (zakwalifikowane
nieodwołalnie przez Zarząd do wyceny w tej kategorii).
Krótkoterminowe świadczenia pracownicze
Wartość zobowiązań z tytułu krótkoterminowych świadczeń pracowniczych ustala się bez dyskonta i wykazuje
w bilansie w kwocie wymaganej zapłaty.
Rezerwy na niewykorzystane urlopy
Spółka tworzy rezerwę na koszty kumulowanych płatnych nieobecności, które będzie musiała ponieść w wyniku
niewykorzystanego przez pracowników uprawnienia, a które to uprawnienie narosło na dzień bilansowy. Rezerwa na
niewykorzystane urlopy stanowi rezerwę krótkoterminową i nie podlega dyskontowaniu.
Rezerwy, zobowiązania i aktywa warunkowe
Rezerwy tworzone są wówczas, gdy na Spółce ciąży istniejący obowiązek (prawny lub zwyczajowo oczekiwany)
wynikający ze zdarzeń przeszłych, i gdy prawdopodobne jest, że wypełnienie tego obowiązku spowoduje konieczność
wypływu korzyści ekonomicznych oraz można dokonać wiarygodnego oszacowania kwoty tego zobowiązania. Termin
poniesienia oraz kwota wymagająca uregulowania mogą być niepewne.
Rezerwy tworzy się m.in. na następujące tytuły:
• toczące się postępowania sądowe oraz sprawy sporne.
• koszty związane ze sprzedażą spółki zależnej.
Nie tworzy się rezerw na przyszłe straty operacyjne.
Rezerwy ujmuje się w wartości szacowanych nakładów niezbędnych do wypełnienia obecnego obowiązku, na podstawie
najbardziej wiarygodnych dowodów dostępnych na dzień sporządzenia sprawozdania finansowego, w tym dotyczących
ryzyka oraz stopnia niepewności. W przypadku, gdy wpływ wartości pieniądza w czasie jest istotny, wielkość rezerwy
jest ustalana poprzez zdyskontowanie prognozowanych przyszłych przepływów pieniężnych do wartości bieżącej, przy
zastosowaniu stopy dyskontowej odzwierciedlającej aktualne oceny rynkowe wartości pieniądza w czasie oraz
Strona | 18
Dodatkowe informacje do jednostkowego sprawozdania finansowego
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
ewentualnego ryzyka związanego z danym zobowiązaniem. Jeżeli zastosowana została metoda polegająca na
dyskontowaniu, zwiększenie rezerwy w związku z upływem czasu jest ujmowane jako koszt finansowy.
Jeżeli Spółka spodziewa się, że koszty objęte rezerwą zostaną zwrócone, na przykład na mocy umowy ubezpieczenia,
wówczas zwrot ten jest ujmowany jako odrębny składnik aktywów, ale tylko wówczas, gdy istnieje wystarczająca
pewność, że zwrot ten rzeczywiście nastąpi. Jednakże wartość tego aktywa nie może przewyższyć kwoty rezerwy.
W przypadku, gdy wydatkowanie środków w celu wypełnienia obecnego obowiązku nie jest prawdopodobne, kwoty
zobowiązania warunkowego nie ujmuje się w bilansie, za wyjątkiem zobowiązań warunkowych identyfikowanych
w procesie połączenia jednostek gospodarczych zgodnie z MSSF 3.
Informację o zobowiązaniach warunkowych ujawnia się w części opisowej sprawozdania finansowego w nocie nr 23.
Możliwe wpływy zawierające korzyści ekonomiczne dla Spółki, które nie spełniają jeszcze kryteriów ujęcia jako aktywa,
stanowią aktywa warunkowe, których nie ujmuje się w bilansie. Informację o aktywach warunkowych ujawnia się w
dodatkowych notach objaśniających.
Rozliczenia międzyokresowe
Spółka wykazuje w aktywach bilansu w pozycji „Rozliczenia międzyokresowe” opłacone z góry koszty dotyczące
przyszłych okresów sprawozdawczych.
Przychody ze sprzedaży
Spółka stosuje MSSF 15 z uwzględnieniem modelu 5 kroków:
• Identyfikacja umowy z klientem
Umowa z klientem spełnia swoją definicję, gdy zostaną spełnione wszystkie następujące kryteria:
➢ strony umowy zawarły umowę i są zobowiązane do wykonania swoich obowiązków;
➢ Spółka jest w stanie zidentyfikować prawa każdej ze stron dotyczące dóbr lub usług, które mają zostać
przekazane;
➢ Spółka jest w stanie zidentyfikować warunki płatności za dobra lub usługi, które mają zostać przekazane;
➢ umowa ma treść ekonomiczną oraz jest prawdopodobne, że Spółka otrzyma wynagrodzenie, które będzie jej
przysługiwało w zamian za dobra lub usługi, które zostaną przekazane klientowi.
• Identyfikacja zobowiązań do wykonania świadczenia
W momencie zawarcia umowy Spółka dokonuje oceny dóbr lub usług przyrzeczonych w umowie z klientem
i identyfikuje jako zobowiązanie do wykonania świadczenia każde przyrzeczenie do przekazania na rzecz klienta: dobra
lub usługi (lub pakietu dóbr lub usług), które można wyodrębnić lub grupy odrębnych dóbr lub usług, które są zasadniczo
takie same i w przypadku których przekazanie na rzecz klienta ma taki sam charakter.
• Określenie ceny transakcyjnej
W celu ustalenia ceny transakcyjnej Spółka uwzględnia warunki umowy oraz stosowane przez nią zwyczajowe praktyki
handlowe. Cena transakcyjna to kwota wynagrodzenia, które – zgodnie z oczekiwaniem Spółki – będzie jej przysługiwać
w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług na rzecz klienta, z wyłączeniem kwot pobranych w imieniu osób
trzecich (na przykład niektórych podatków i opłat). Wynagrodzenie określone w umowie z klientem może obejmować
kwoty stałe, kwoty zmienne lub oba te rodzaje kwot.
• Alokacja ceny transakcyjnej do poszczególnych zobowiązań do wykonania świadczenia
Spółka przypisuje cenę transakcyjną do każdego zobowiązania do wykonania świadczenia (lub do odrębnego dobra lub
odrębnej usługi) w kwocie, która odzwierciedla kwotę wynagrodzenia, które – zgodnie z oczekiwaniem Spółki –
przysługuje jej w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług klientowi.
• Ujęcie przychodów w momencie spełnienia zobowiązań do wykonania świadczenia
Spółka ujmuje przychody w momencie spełnienia (lub w trakcie spełniania) zobowiązania do wykonania świadczenia
poprzez przekazanie przyrzeczonego dobra lub usługi (tj. składnika aktywów) klientowi (klient uzyskuje kontrolę nad
tym składnikiem aktywów). Przychody ujmowane są jako kwoty równe cenie transakcyjnej, która została przypisana do
Strona | 19
Dodatkowe informacje do jednostkowego sprawozdania finansowego
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
danego zobowiązania do wykonania świadczenia. Spółka przenosi kontrolę nad dobrem lub usługą w miarę upływu czasu
i tym samym spełnia zobowiązanie do wykonania świadczenia oraz ujmuje przychody w miarę upływu czasu, jeśli
spełniony jest jeden z następujących warunków:
➢ klient jednocześnie otrzymuje i czerpie korzyści płynące ze świadczenia w miarę jego wykonywania,
➢ w wyniku wykonania świadczenia powstaje lub zostaje ulepszony składnik aktywów, a kontrolę nad tym
składnikiem aktywów – w miarę jego powstawania lub ulepszania – sprawuje klient,
➢ w wyniku wykonania świadczenia nie powstaje składnik o alternatywnym zastosowaniu dla Spółki, a Spółka
przysługuje egzekwowalne prawo do zapłaty za dotychczas wykonane świadczenie.
Świadczenie usług
Usługi świadczone przez Spółkę obejmują głównie usługi kadrowe, doradztwa strategicznego, kontrolingu, PR oraz
compliance podmiotom zależnym.
Odsetki i dywidendy
Przychody z tytułu odsetek ujmowane są sukcesywnie w miarę ich narastania zgodnie z metodą efektywnej stopy
procentowej. Dywidendy są ujmowane w momencie ustalenia praw akcjonariuszy lub udziałowców do ich otrzymania.
Koszty operacyjne
Koszty stanowią dokonane w roku obrotowym zmniejszenia korzyści ekonomicznych w formie rozchodu lub spadku
wartości aktywów lub powstania zobowiązań, które ostatecznie prowadzą do zmniejszenia kapitału własnego. Do
kosztów operacyjnych zalicza się koszty rodzajowe, głównie takie jak: wartość sprzedanych towarów i materiałów,
koszty wynagrodzeń pracowników, koszty usług obcych oraz koszty zużytych materiałów i energii.
Koszty operacyjne są ujmowane w wyniku zgodnie z zasadą współmierności przychodów i kosztów. Spółka prezentuje
w sprawozdaniu finansowym koszty według miejsc powstawania.
Podatek dochodowy (wraz z podatkiem odroczonym)
Obciążenie podatkowe wyniku finansowego obejmuje podatek dochodowy bieżący oraz odroczony, który nie został
ujęty w innych dochodach całkowitych lub bezpośrednio w kapitale.
Bieżące obciążenie podatkowe jest obliczane na podstawie wyniku podatkowego (podstawy opodatkowania) danego
roku obrotowego. Zysk (strata) podatkowa różni się od księgowego zysku (straty) brutto w związku z czasowym
przesunięciem przychodów podlegających opodatkowaniu i kosztów stanowiących koszty uzyskania przychodów do
innych okresów oraz wyłączeniem pozycji kosztów i przychodów, które nigdy nie będą podlegały opodatkowaniu.
Obciążenia podatkowe są wyliczane w oparciu o stawki podatkowe obowiązujące w danym roku obrotowym.
Podatek odroczony jest wyliczany metodą bilansową jako podatek podlegający zapłaceniu lub zwrotowi w przyszłości
na różnicach pomiędzy wartościami bilansowymi aktywów i pasywów a odpowiadającymi im wartościami podatkowymi
wykorzystywanymi do wyliczenia podstawy opodatkowania.
Rezerwa na podatek odroczony jest tworzona od wszystkich dodatnich różnic przejściowych podlegających
opodatkowaniu, natomiast składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego jest rozpoznawany do wysokości, w jakiej
jest prawdopodobne, że będzie można pomniejszyć przyszłe zyski podatkowe o rozpoznane ujemne różnice przejściowe.
Nie ujmuje się aktywów ani rezerwy, jeśli różnica przejściowa wynika z początkowego ujęcia składnika aktywów lub
zobowiązań w transakcji, która nie jest połączeniem jednostek gospodarczych oraz która w czasie jej wystąpienia nie ma
wpływu ani na wynik podatkowy ani na wynik księgowy. Nie ujmuje się rezerwy na podatek odroczony od wartości
firmy, która nie podlega amortyzacji na gruncie przepisów podatkowych.
Podatek odroczony jest wyliczany przy użyciu stawek podatkowych, które będą obowiązywać w momencie, gdy pozycja
aktywów zostanie zrealizowana lub rezerwa rozliczona, przyjmując za podstawę przepisy prawne obowiązujące na dzień
bilansowy.
Wartość składnika aktywów z tytułu podatku odroczonego podlega analizie na każdy dzień bilansowy, a w przypadku,
gdy spodziewane przyszłe zyski podatkowe nie będą wystarczające dla realizacji składnika aktywów lub jego części
następuje jego odpis.
Subiektywne oceny Zarządu oraz niepewność szacunków
Strona | 20
Dodatkowe informacje do jednostkowego sprawozdania finansowego
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
Przy sporządzaniu sprawozdania finansowego Zarząd Spółki kieruje się osądem przy dokonywaniu licznych szacunków
i założeń, które mają wpływ na stosowane zasady rachunkowości oraz prezentowane wartości aktywów, zobowiązań,
przychodów oraz kosztów. Faktycznie zrealizowane wartości mogą różnić się od szacowanych przez Zarząd. Informacje
o dokonanych szacunkach i założeniach, które są znaczące dla sprawozdania finansowego, zostały zaprezentowane
poniżej.
Rezerwy na świadczenia pracownicze
Rezerwy na świadczenia pracownicze obejmują rezerwy na niewykorzystane urlopy oraz rezerwy na bonusy. Rezerwy
na urlopy kalkulowane są na podstawie średniego wynagrodzenia oraz ilości dni urlopowych z okresów ubiegłych
niewykorzystanych do dnia 31 grudnia 2021 roku. Rezerwy na bonusy szacowane są na podstawie warunków
umownych uzgodnionych z uprawnionymi osobami.
Aktywa na podatek odroczony
Prawdopodobieństwo rozliczenia składnika aktywów z tytułu podatku odroczonego z przyszłymi zyskami podatkowymi
opiera się na budżecie Spółki zatwierdzonym przez Zarząd. Jeżeli prognozowane wyniki finansowe wskazują, że Spółka
osiągane dochód do opodatkowania, aktywa na podatek odroczony ujmowane są w pełnej wysokości.
Utrata wartości aktywów
W celu określenia wartości użytkowej Zarząd szacuje prognozowane przepływy pieniężne oraz stopę, którą przepływy
dyskontowane są do wartości bieżącej (patrz podpunkt dotyczący utraty wartości aktywów niefinansowych).
W procesie wyceny wartości bieżącej przyszłych przepływów dokonywane są założenia dotyczące prognozowanych
wyników finansowych. Założenia te odnoszą się do przyszłych zdarzeń i okoliczności. Faktycznie zrealizowane wartości
mogą różnić się od szacowanych, co w kolejnych okresach sprawozdawczych może przyczynić się do znaczących korekt
wartości aktywów Spółki.
Odpisy z tytułu utraty wartości w odniesieniu do należności handlowych
Kalkulacja i wycena oczekiwanych strat kredytowych w odniesieniu do należności handlowych jest obszarem
wymagającym znaczącego osądu w zakresie doboru odpowiedniej metodologii, modelu i danych wejściowych.
Szczegółowy opis metodologii wyceny oczekiwanych strat kredytowych zastosowanej przez Spółkę znajduje się
w punkcie Odpisy z tytułu utraty wartości aktywów finansowych. Spółka w swoich modelach wykorzystuje informacje
historyczne pochodzące z jej systemu księgowego.
Wycena zobowiązań z tytułu leasingu oraz prawa do użytkowania składnika aktywów
Niepewność szacunków wynika z wdrożenia MSSF 16. Wdrożenie wymagało subiektywnych ocen przy dokonywaniu
szacunków i założeń, mających wpływ na wycenę zobowiązań z tytułu leasingu finansowego oraz praw do użytkowania
składników aktywów:
• przy określaniu pozostałego okresu leasingu w odniesieniu do umów podpisanych na czas nieokreślony przyjęto 5-
letni horyzont czasowy ich dalszego trwania,
• przy określeniu krańcowych stóp procentowych leasingobiorcy, stosowanych przy dyskontowaniu przyszłych
przepływów pieniężnych przyjęto stopę ustaloną na poziomie średniego kosztu finansowania,
• przy wskazaniu okresów użyteczności i stawek amortyzacji praw do użytkowania składników aktywów, przyjęto
okresy adekwatne do założonego oczekiwanego okresu użytkowania składnika aktywów.
Utrata wartości udziałów i akcji
Prognozowane przepływy pieniężne za 2022 rok wykorzystywane przy testach na utratę wartości udziałów /akcji
uwzględniają szacunki wpływu pandemii koronawirusa SARS-Cov-2 na poszczególne podmioty (szacunki zostały
dokonane w marcu 2022 roku i mogą ulec zmianie w zależności od rozwoju sytuacji epidemicznej i nakładanych przez
organy państwa ograniczeń).
Wartość godziwą spółki IPOS S.A. skalkulowano w oparciu o metodę mnożnikową – powtarzalnych przychodów
rocznych. Metoda ta jest typowa dla spółek typu start-up, działających w modelu SaaS. Wysokość tego mnożnika zależy
m.in. od uzyskiwanej dynamiki przychodów.
Przyjęty mnożnik został wyliczony m.in. w oparciu o dwa publicznie dostępne raporty analityczne. Pierwszy raport został
przygotowany przez firmę SaaS Capital, inwestora specjalizującego się w inwestycjach w firmy działające w modelu
Strona | 21
Dodatkowe informacje do jednostkowego sprawozdania finansowego
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
abonamentowym (SaaS), a drugi przez Software Equity Group, firmę doradczą specjalizującą się w doradztwie kupna i
sprzedaży firm stosujących model SaaS. Pierwszy raport bazował na próbie 91, a drugi na próbie 97 publicznych spółek
działających w modelu SaaS notowanych w Stanach Zjednoczonych. Obie firmy od co najmniej
5 lat przygotowują raporty analityczne opisujące parametry finansowe wyżej wymienionych populacji spółek
publicznych. Dodatkowo określono grupę porównywalnych spółek, generujących powtarzalne przychody z usług
abonamentowych, notowanych na GPW. Na podstawie tych dwóch zbiorów – z USA i z Polski – wyliczono średni
wskaźnik, przyjęty do wyceny iPOS. Jego poziom wyniósł 9,3x. Wartość godziwą Spółki iPOS na 31.12.2021 roku
oszacowano na kwotę 18 340 tys. PLN, a wartość pakietu akcji posiadanego przez OEX S.A. na kwotę 15 088 tys. zł.
Niepewność związana z rozliczeniami podatkowymi
Regulacje dotyczące podatku od towarów i usług, podatku dochodowego od osób prawnych oraz obciążeń związanych
z ubezpieczeniami społecznymi podlegają częstym zmianom. Te częste zmiany powodują brak odpowiednich punktów
odniesienia, niespójne interpretacje oraz nieliczne ustanowione precedensy, które mogłyby mieć zastosowanie.
Obowiązujące przepisy zawierają również niejasności, które powodują różnice w opiniach, co do interpretacji prawnej
przepisów podatkowych, zarówno pomiędzy organami państwowymi jak i organami państwowymi
i przedsiębiorstwami.
Rozliczenia podatkowe oraz inne obszary działalności mogą być przedmiotem kontroli organów, które uprawnione są
do nakładania wysokich kar i grzywien, a wszelkie dodatkowe zobowiązania podatkowe, wynikające z kontroli, muszą
zostać zapłacone wraz z wysokimi odsetkami. Te warunki powodują, że ryzyko podatkowe w Polsce jest większe niż
w krajach o bardziej stabilnym systemie podatkowym. W konsekwencji, kwoty prezentowane i ujawniane
w sprawozdaniach finansowych mogą się zmienić w przyszłości w wyniku ostatecznej decyzji organu kontroli
podatkowej.
Z dniem 15 lipca 2016 r. do Ordynacji Podatkowej zostały wprowadzone zmiany w celu uwzględnienia postanowień
Ogólnej Klauzuli Zapobiegającej Nadużyciom (GAAR). GAAR ma zapobiegać powstawaniu i wykorzystywaniu
sztucznych struktur prawnych tworzonych w celu uniknięcia zapłaty podatku w Polsce. GAAR definiuje unikanie
opodatkowania jako czynność dokonaną przede wszystkim w celu osiągnięcia korzyści podatkowej, sprzecznej
w danych okolicznościach z przedmiotem i celem przepisów ustawy podatkowej. Nowe regulacje wymagają znacznie
większego osądu przy ocenie skutków podatkowych poszczególnych transakcji. Spółka ujmuje i wycenia
należności/zobowiązania z tytułu bieżącego podatku dochodowego, a także aktywa/rezerwy z tytułu odroczonego
podatku dochodowego przy zastosowaniu wymogów MSR 12 Podatek dochodowy w oparciu o dochód do
opodatkowania (stratę podatkową), podstawę opodatkowania, nierozliczone straty podatkowe oraz odpowiednie stawki
podatkowe, uwzględniając ocenę niepewności związanych z rozliczeniami podatkowymi. W październiku 2018 r. Unia
Europejska zatwierdziła interpretację KIMSF 23 Niepewność co do traktowania podatkowego dochodu, która
obowiązuje dla okresów sprawozdawczych rozpoczynających się 1 stycznia 2019 r. lub później. Interpretacja ta wyjaśnia
w jaki sposób należy stosować wymogi w zakresie ujmowania i wyceny zawarte w MSR 12 w przypadku, gdy występuje
niepewność związana z ujmowaniem podatku dochodowego. Interpretacja ta nie miała wpływu na wartość kapitałów
własnych Spółki na moment jej pierwotnego zastosowania, tj. 1 stycznia 2019 r.
Wartość godziwa udziałów w VSF
Wartość godziwą udziałów w spółce VSF Sp. z o.o., dla której nie istnieje aktywny rynek, wyceniono korzystając
z odpowiednich technik wyceny. Przy wyborze odpowiednich metod i założeń, Spółka kieruje się profesjonalnym
osądem. Sposób ustalenia wartości godziwej udziałów został przedstawiony w nocie 7,6.
Wskazana wartość może w przyszłości podlegać znacznym wahaniom w związku ze zmianą wartości przyjętych
w metodologii wskaźników oraz z uwagi na niepewność związaną z dynamiką rozwoju VSF.
Strona | 22
Dodatkowe informacje do jednostkowego sprawozdania finansowego
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
1. Segmenty operacyjne
Spółka nie identyfikuje segmentów operacyjnych.
2. Inwestycje w jednostkach powiązanych i pozostałych
2.1 Wykaz spółek bezpośrednio kontrolowanych przez OEX S.A.
• SPÓŁKI ZALEŻNE PRZEDSTAWIONE W PONIŻSZEJ TABELI:
SPÓŁKI ZALEŻNE OEX S.A.
Nazwa spółki
Siedziba
% posiadanych udziałów/akcji
bezpośrednio
Tell Sp. z o.o.
ul. Forteczna 19a, 61-362 Poznań
100
Europhone Sp. z o.o.
ul. Forteczna 19a, 61-362 Poznań
100
PTI Sp. z o.o.
ul. Forteczna 19a, 61-362 Poznań
100
OEX Cursor S.A.
ul. Równoległa 4A, 02-235 Warszawa
100
MerService Sp. z o.o.
ul. Równoległa 4A, 02-235 Warszawa
100
Pro People Sp. z o.o.
ul. Równoległa 4A, 02-235 Warszawa
100
OEX E-Business Sp. z o.o.
ul. Równoległa 4A, 02-235 Warszawa
100
Divante S.A.
ul. Dmowskiego 17, 50-203 Wrocław
51,03
Voice Contact Center Sp. z o.o.
ul. Równoległa 4A, 02-235 Warszawa
100
OEX24 Sp. z o.o.
ul. Klimczaka 1, 02-797 Warszawa
100
iPOS S.A.
ul. Klimczaka 1, 02-797 Warszawa
58,1
OEX B2B Sp. z o.o.
ul. Klimczaka 1, 02-797 Warszawa
100
Poza wskazanymi powyżej podmiotami OEX S.A. posiada także udziały w Spółce Connex Sp. z o.o. znajdującej się
w likwidacji z siedzibą w Poznaniu. Spółka nie prowadzi działalności oraz nie podlega konsolidacji. Na udziały w tej spółce
OEX S.A. utworzyła odpis w wysokości 100% wartości.
Przedmiotem działalności spółek Grupy jest świadczenie usług dla biznesu.
ZMIANA STANU INWESTYCJI W JEDNOSTKACH ZALEZNYCH
Wyszczególnienie
2021-12-31
2020-12-31
Stan na początek okresu
97 962
84 516
Podniesienie kapitału OEX 24 Sp. z o.o.
3 900
Odpis aktualizujący OEX 24 Sp z o.o.
-6 500
Odpis aktualizujący OEX B2B Sp z o.o.
-170
Podniesienie kapitału OEX CURSOR S.A.
3 324
Podniesienie kapitału DIVANTE S.A.
21
Nabycie akcji IPOS S.A.
7 757
6 000
Nabycie udziałów Open Loyalty Sp z o.o.
30
Przekwalifikowanie do pozycji aktywa trwałe zakwalifikowane do sprzedaży
-3 368
Stan na koniec roku
95 711
97 762
Strona | 23
Dodatkowe informacje do jednostkowego sprawozdania finansowego
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
Podwyższenie kapitału w iPOS S.A.
W 2021 roku OEX S.A. objęła kolejne emisje akcji w spółce iPOS S.A. W całym 2021 roku Spółka objęła emisje
o łącznej wartości 7 575 tys. PLN, w części w formie konwersji pożyczek udzielonych wcześniej tej spółce. W sumie, od
początku inwestycji w iPOS akcji, tj. od sierpnia 2020 roku, Spółka zainwestowała w tę spółkę łącznie 15 133 tys. PLN,
z czego do 31.12.2021 r. była to kwota 13 757 tys. PLN. Wg stanu na dzień publikacji sprawozdania Spółka posiada
łącznie 291 882 akcji IPOS S.A. stanowiących 84,45% ogółu akcji.
Całość transakcji podwyższenia kapitału IPOS S.A. została zarejestrowana 9 marca 2022 roku.
Nabycie udziałów Open Loyalty Sp z o.o.
W dniu 26 października 2021 r. spółka Divante S.A. z siedzibą we Wrocławiu utworzyła spółkę Open Loyalty Sp. z o.o.
(OL). Kapitał podstawowy nowo utworzonej spółki wynosi 5 tys. PLN. Wszystkie udziały objęło Divante S.A.
Uchwałą nr 1 z dnia 23 grudnia 2021 r. Nadzwyczajne Zgromadzenie Wspólników OL podjęło uchwałę w sprawie
podwyższenia kapitału zakładowego spółki. Nowo wyemitowane 2 tys. udziałów o wartości nominalnej 50 PLN każdy
o łącznej wartości nominalnej 100 tys. PLN objęło Divante S.A. i pokryło je w całości wkładem niepieniężnym. Zgodnie
z podjęta uchwałą i złożonym oświadczeniem, Divante S.A. zobowiązał się pokryć udziały wkładem niepieniężnym
o wartości 1 720 658,06 PLN w postaci zorganizowanej części przedsiębiorstwa obejmującej zespół składników
materialnych i niematerialnych wydzielony pod katem organizacyjnym, funkcjonalnym i finansowym. Przeniesienie
zorganizowanej części przedsiębiorstwa z Divante S.A. na Open Loyalty Sp. z o.o. nastąpiło w momencie podpisania
umowy przenoszącej jego własność.
W dniu 29 grudnia 2021 r. kapitał spółki OL został podwyższony o 58 tys. PLN. Nowo wyemitowane udziały objęli
dotychczasowi akcjonariusze spółki Divante S.A. w tym OEX S. A.
Rejestracja podwyższenia kapitału OL o 158 tys. PLN nastąpiła po dniu bilansowym.
W dalszym etapie reorganizacji Grupy nastąpi umorzenie wszystkich posiadanych udziałów OL przez Divante S.A. Po
planowanym umorzeniu, OEX S.A. będzie posiadał 51,03% kapitału OL.
Odpis aktualizujący OEX 24 Sp z o.o. ,OEX B2B Sp z o.o.
Spółka utworzyła odpisy na udziały w spółce OEX24 Sp z o.o. w kwocie 6 500 tys. PLN oraz udziały w OEX B2B Sp. z
o.o. w kwocie 170 tys. PLN z uwagi na pogłębiające się z roku na rok straty, w wyniku czego istnieje ryzyko, że nakłady
poczynione na objęcie udziałów w tych spółkach mogą nie zostać w przyszłości odzyskane.
2.2 Wykaz spółek pozostałych
SPÓŁKI POZOSTAŁE
VSF SP Z O.O.
ul. Prosta 20, 00-850 Warszawa
13,64%
Wycena udziałów VSF Sp z o.o.
W dniu 17 listopada 2020 r. została utworzona spółka VSF Sp. z.o.o., w której OEX S.A. objął 1 496 udziałów o łącznej
wartości nominalnej 329 120,00 PLN, stanowiących 17,60% udziału w kapitale. Na skutek przeprowadzonej w grudniu
2020 r. rundy finansowania, w której wzięły udział dwa fundusze typu Venture Capital, obejmując za gotówkę nowe
udziały w podwyższonym kapitale spółki, udział OEX S.A. w kapitale spółki uległ obniżeniu (po rejestracji wspomnianego
powyżej podwyższenia kapitału w dniu 15.02.2021 r.) do 13,64%. Spółka rozwija nowoczesne oprogramowanie pod
marką Vue Storefront, stanowiące interfejs (front-end) dedykowany popularnym systemom do zarządzania e-sklepami
(m.in. Magento, Shopify Plus, Salesforce), w oparciu o technologię PWA (progresywne aplikacje webowe). Dzięki temu
oprogramowaniu klient sklepu internetowego po wejściu na stronę internetową - niezależnie od urządzenia, z którego
się łączy, lecz przede wszystkim użytkownik telefonu komórkowego – korzysta
z funkcjonalności, jakie wcześniej mógł otrzymać jedynie dzięki specjalnej aplikacji, stworzonej dla systemów Android
czy iOS, po uprzednim jej zainstalowaniu w swoim urządzeniu.
Wartość udziałów w VSF Sp. z o.o. została wyceniona w wartości godziwej.
Wyceny udziałów VSF dokonano w oparciu o metodę mnożników rynkowych, analogiczną do tej, która została
zastosowana przez fundusze, które wzięły udział w emisji, podczas tzw. rundy „A”, w październiku 2021 roku, a która
Strona | 24
Dodatkowe informacje do jednostkowego sprawozdania finansowego
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
jest typowa dla spółek typu start-up, działających w modelu SaaS. Spółki takie wycenia się za pomocą mnożnika
rocznych, powtarzalnych przychodów (ARR – annual recurring revenue). Z kolei wysokość tego mnożnika zależy m.in.
od uzyskiwanej dynamiki przychodów.
Wg danych zawartych m.in. w raporcie firmy Software Equity Group (analizującej rynek podmiotów działających w
modelu SaaS) na 2022 rok, najlepsze 25% firm osiąga średnio 50% wzrostu rocznie. Firmy te uzyskują przy tym średnio
mnożnik przychodów na poziomie 43,8x (mediana 38,3x). VSF uzyskał w okresie styczeń 2021-styczeń 2022 dynamikę
przychodów na poziomie ponad 450%.
Wycena pre-money spółki uzyskana podczas emisji w rundzie „A”, wyniosła 62 598 104,79 USD, co implikuje mnożnik
blisko 60x, bazując na ARR ze stycznia 2022 roku.
Podsumowując, do wyceny udziałów VSF na potrzeby niniejszego sprawozdania przyjęto:
• wartość ARR ze stycznia 2022 równą 1 044 190 USD,
• uśredniony mnożnik (wartość Spółki / ARR) na poziomie 47,4x,
• kurs USD/PLN 4,06 – kurs średni publikowany przez NBP na 31.12.2021 r.,
• dyskonto za brak płynności udziałów Spółki w wysokości 27% - przyjęto ostrożnie na podstawie
publikowanych danych dla Spółek o niskiej kapitalizacji,
• spodziewane rozwodnienie posiadanego udziału w kapitale spowodowane uchwaleniem programu
motywacyjnego dla kadry menadżerskiej podmiotu.
Uzyskana w ten sposób wartość godziwa pakietu udziałów w VSF posiadana przez OEX wynosi 14 219 129 PLN.
Przyjęty mnożnik został wyliczony w oparciu m.in. o dwa publicznie dostępne raporty analityczne. Pierwszy raport został
przygotowany przez firmę SaaS Capital, inwestora specjalizującego się w inwestycjach w firmy działające w modelu
abonamentowym (SaaS), a drugi przez Software Equity Group, firmę doradczą specjalizującą się w doradztwie kupna i
sprzedaży firm stosujących model SaaS. Pierwszy raport bazował na próbie 91, a drugi na próbie 97 publicznych spółek
działających w modelu SaaS notowanych w Stanach Zjednoczonych. Obie firmy od co najmniej 5 lat przygotowują
raporty analityczne opisujące parametry finansowe wyżej wymienionych populacji spółek publicznych.
Skutki wyceny posiadanych udziałów do wartości godziwej zostały ujęte w pozostałych całkowitych dochodach Spółki.
Wycena została zakwalifikowana do 3 poziomu hierarchii ustalania wyceny w wartości godziwej.
Należy przy tym pamiętać, że wskazana wartość może w przyszłości podlegać znacznym wahaniom w związku ze zmianą
wartości przyjętych w metodologii wskaźników oraz z uwagi na niepewność związaną z dynamiką rozwoju VSF.
Analiza wrażliwości
Na potrzeby analizy wrażliwości testowi podano dwa parametry wyceny:
1. kurs walutowy USD/PLN - w przypadku spadku kursu USD/PLN o 10% w stosunku do kursu z dnia wyceny,
wartość udziałów VSF, będących w posiadaniu OEX spadnie do 12 797 216 PLN, natomiast w przypadku wzrostu
kursu USD/PLN o 10% w stosunku do kursu z dnia wyceny, wartość udziałów VSF wyniesie 15 641 041 PLN,
2. mnożnik ARR - w przypadku obniżenia mnożnika do poziomu 38,3x (najniższa wartość z przyjętych do wyliczenia
średniej) wartość udziałów VSF, będących w posiadaniu OEX spadnie do 11 497 381 PLN. Z kolei przy
zastosowaniu wskaźnika na poziomie 60x, tj, najwyższego spośród przyjętych do wyliczenia średniej, wartość ta
wyniesie 18 011 563 PLN.
Dla pozostałych kategorii aktywów finansowych i zobowiązań finansowych wartość godziwa definiowana jest jako cena,
którą otrzymano by za sprzedaż składnika aktywów lub zapłacono by za przeniesienie zobowiązania w transakcji
przeprowadzonej na zwykłych warunkach między uczestnikami rynku na dzień wyceny.
Spółka ustala wartość godziwą aktywów finansowych i zobowiązań finansowych w taki sposób, aby w jak największym
stopniu uwzględnić czynniki pochodzące z rynku.
Spółka nie dokonała wyceny wartości godziwej należności i zobowiązań z tytułu dostaw i usług – ich wartość bilansowa
uznawana jest za rozsądne przybliżenie wartości godziwej.
TEST NA UTRATĘ WARTOŚCI UDZIAŁÓW
Strona | 25
Dodatkowe informacje do jednostkowego sprawozdania finansowego
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
Spółka przeprowadziła testy na utratę wartości udziałów w jednostkach zależnych, w których wartość kapitałów
własnych wynikających ze sprawozdania finansowego jest niższa od wartości bilansowej udziałów.
W wyniku zastosowania procedur testujących nie rozpoznano utraty wartości udziałów. Wartość odzyskiwana
poszczególnych ośrodków generujących przepływy pieniężne została ustalona na podstawie skumulowanej wartości
użytkowej.
OŚRODEK GENERUJĄCY PRZEPŁYWY PIENIĘŻNE
Wartością użytkową skalkulowano każdorazowo na bazie prognozy przepływów środków pieniężnych opartej na
budżetach finansowych obejmujących okres 5 lat. Prognozy odzwierciedlają dotychczasowe doświadczenie
kierownictwa związane z prowadzonym biznesem oraz analizę przesłanek pochodzących ze źródeł zewnętrznych.
Istotne założenia dotyczące stopy dyskontowej oraz zakładanego wzrostu po okresie szczegółowej prognozy zawiera
poniższa tabela:
Nazwa firmy
PTI
OEX E-Business
Okres prognozy
5 lat
5 lat
Stopa dyskontowa
10,85%
11,87%
Stopa wzrostu po okresie budżetowym
0%
1%
Wartość godziwą spółki IPOS S.A. skalkulowano w oparciu o metodę mnożnikową – powtarzalnych przychodów
rocznych. Metoda ta jest typowa dla spółek typu start-up, działających w modelu SaaS. Wysokość tego mnożnika zależy
m.in. od uzyskiwanej dynamiki przychodów.
Przyjęty mnożnik został wyliczony m.in. w oparciu o dwa publicznie dostępne raporty analityczne. Pierwszy raport został
przygotowany przez firmę SaaS Capital, inwestora specjalizującego się w inwestycjach w firmy działające w modelu
abonamentowym (SaaS), a drugi przez Software Equity Group, firmę doradczą specjalizującą się w doradztwie kupna i
sprzedaży firm stosujących model SaaS. Pierwszy raport bazował na próbie 91, a drugi na próbie 97 publicznych spółek
działających w modelu SaaS notowanych w Stanach Zjednoczonych. Obie firmy od co najmniej 5 lat przygotowują
raporty analityczne opisujące parametry finansowe wyżej wymienionych populacji spółek publicznych. Dodatkowo
określono grupę porównywalnych spółek, generujących powtarzalne przychody z usług abonamentowych, notowanych
na GPW. Na podstawie tych dwóch zbiorów – z USA i z Polski – wyliczono średni wskaźnik, przyjęty do wyceny iPOS.
Jego poziom wyniósł 9,3x. Wartość godziwą Spółki iPOS na 31.12.2021 roku oszacowano na kwotę 18 340 tys. PLN, a
wartość pakietu akcji posiadanego przez OEX S.A. na kwotę 15 088 tys. zł.
Inne kluczowe założenia zastosowane do obliczenia wartości użytkowej:
Szacunek wartości użytkowej ośrodka generującego przepływy pieniężne jest wrażliwy na następujące zmienne:
• przepływy pieniężne;
• stopy dyskontowe;
• stopę wzrostu zastosowaną do szacowania przepływów pieniężnych poza okres budżetowy.
Przepływy pieniężne – bazują na wartościach osiągniętych w okresach poprzedzających okres budżetowy oraz
bazujących na nich ostrożnych szacunkach dotyczących przyszłości.
Stopa dyskontowa – stopa dyskontowa odzwierciedla dokonane przez kierownictwo oszacowanie ryzyka. Jest to
wskaźnik stosowany przez kierownictwo w celu oszacowania efektywności (wyników) operacyjnych oraz przyszłych
propozycji inwestycyjnych.
Stopa dyskontowa oraz stopa wzrostu przyszłych przepływów pieniężnych przyjęta do wyznaczenia wartości
odzyskiwanej została wyrażona w wartościach realnych, tj. z pominięciem inflacji. Przepływy pieniężne oraz stopa
dyskontowa są zgodne z metodologią MSR 36.
Założenia dotyczące udziału w rynku – założenia te są istotne, ponieważ kierownictwo ocenia, w jaki sposób sytuacja
majątkowa i finansowa spółek Grupy może zmienić się w trakcie okresu budżetowego na tle konkurencji. Kierownictwo
spodziewa się, że udział spółek Grupy w rynku będzie w okresie budżetowym stabilny.
Szacowana stopa wzrostu po okresie szczegółowej prognozy – zakładana dla spółki zależnej OEX E-Business (w
pozostałych podmiotach ostrożnie nie zakładano).
Strona | 26
Dodatkowe informacje do jednostkowego sprawozdania finansowego
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
Czynnik ryzyka specyficznego - dla każdej ze spółek/ośrodka wypracowującego środki pieniężne dokonano analizy
sprawdzalności prezentowanych wcześniej prognoz wyników oraz dokonano oceny zaprezentowanych prognoz
wyników względem zrealizowanych w okresie bazowym. Czynnik ryzyka specyficznego jest wypadkową wskazanych
poniżej korekt, poprzez sumę czynników:
• korekta z tytułu stopnia wykonania prognozy zysku operacyjnego na 2021 rok – korekta ta wynika z zasadności
uwzględnienia wytycznych MSR, zgodnie z którymi w testach na utratę wartości aktywów (bazujących na
prognozach Zarządu) należy uwzględnić historyczną trafność prognoz Zarządu. Kierując się tymi wytycznymi,
w testach na utratę wartości przyjęto, iż im niższy stopień realizacji prognoz na 2021 rok (dotyczy to prognoz, na
których oparto testy na utratę wartości na koniec 2020 roku), tym wyższe ryzyko związane z aktualnymi prognozami
finansowymi Zarządu (tj. prognozami, na których oparto testy na koniec 2021 roku),
• korekta z tytułu założonej przyszłej (w latach 2022-2026) rentowności operacyjnej segmentu związanego
z testowaną „wartością firmy” – korekta ta wynika z zasadności uwzględnienia zależności empirycznej między
założoną przyszłą rentownością, a ryzykiem inwestycyjnym (im wyższa oczekiwana rentowność, w porównaniu do
rentowności historycznej, tym wyższe ryzyko nieosiągnięcia tego założonego poziomu rentowności).
WRAŻLIWOŚĆ NA ZMIANY ZAŁOŻEŃ
W przypadku oszacowania wartości użytkowej kierownictwo jest przekonane, iż żadna racjonalnie możliwa zmiana
jakiegokolwiek kluczowego założenia określonego powyżej nie spowoduje, że wartość bilansowa tego ośrodka
przekroczy jego wartość odzyskiwaną skorygowaną o wartość księgową aktywów netto.
W testach na utratę wartości udziałów wykonano symulację wartości odzyskiwalnej przy zmienionych poziomach stóp
dyskontowych w latach 2022 - 2026 o 1%:
Nazwa firmy
PTI
OEX E-Business
Stopa dyskontowa
10,85%
11,87%
Stopa dyskontowa skorygowana
11,85%
12,87%
Wynik testu
brak utraty
brak utraty
3. Wartość firmy
W okresach objętych sprawozdaniem finansowym nie wystąpiła wartość firmy.
4. Wartości niematerialne
Wartości niematerialne użytkowane przez Spółkę obejmują licencje, oprogramowanie komputerowe, znak towarowy.
Licencje i
oprogramowanie
Znaki
towarowe
Pozostałe
wartości
niematerialne
W trakcie
wytwarzania
Razem
STAN NA 31.12.2021 ROKU
Wartość bilansowa brutto
155
315
470
Skumulowane umorzenie i odpisy aktualizujące (-)
- 146
- 218
- 364
Wartość bilansowa netto
9
98
107
STAN NA 31.12.2020 ROKU
Wartość bilansowa brutto
155
315
470
Skumulowane umorzenie i odpisy aktualizujące (-)
- 138
- 188
- 326
Wartość bilansowa netto
17
128
145
Licencje i
oprogramowanie
Znaki
towarowe
Pozostałe
wartości
niematerialne
W trakcie
wytwarzania
Razem
ZA OKRES OD 01.01 DO 31.12.2021 ROKU
Strona | 27
Dodatkowe informacje do jednostkowego sprawozdania finansowego
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
Wartość bilansowa netto na dzień 01.01.2021 roku
17
128
145
Zwiększenia (nabycie, wytworzenie, leasing)
Zmniejszenia (zbycie, likwidacja) (-)
Amortyzacja (-)
- 8
- 30
- 38
Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2021 roku
9
98
107
ZA OKRES OD 01.01 DO 31.12.2020 ROKU
Wartość bilansowa netto na dzień 01.01.2020 roku
27
158
185
Zwiększenia (nabycie, wytworzenie, leasing)
Zmniejszenia (zbycie, likwidacja) (-)
`
Amortyzacja (-)
- 10
- 30
- 40
Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2020 roku
17
128
145
2021-12-31
2020-12-31
AMORTYZACJA WARTOŚCI NIEMATERIALNYCH ODNIESIONA W:
Koszty sprzedaży
Koszty ogólnego zarządu
34
34
Koszt własny sprzedaży
4
6
Stan na koniec okresu
38
40
W obydwu prezentowanych okresach:
• Spółka nie posiadała wartości niematerialnych, do których miała ograniczony tytuł prawny,
• nie występowały zobowiązania umowne do nabycia w przyszłości wartości niematerialnych.
5. Rzeczowe aktywa trwałe
Maszyny i
urządzenia
Środki
transportu
Pozostałe środki
trwałe
W budowie
Razem
STAN NA 31.12.2021 ROKU
Wartość bilansowa brutto
202
67
78
348
Skumulowane umorzenie i odpisy aktualizujące (-)
- 179
- 52
- 231
Wartość bilansowa netto
23
67
26
117
STAN NA 31.12.2020 ROKU
Wartość bilansowa brutto
185
79
264
Skumulowane umorzenie i odpisy aktualizujące (-)
- 170
- 38
- 208
Wartość bilansowa netto
15
40
56
Maszyny i
urządzenia
Środki
transportu
Pozostałe środki
trwałe
W budowie
Razem
ZA OKRES OD 01.01 DO 31.12.2021 ROKU
Wartość bilansowa netto na dzień 01.01.2021 roku
15
40
56
Zmiana prezentacji w związku z MSSF 16
Zwiększenia (nabycie, wytworzenie, leasing)
24
69
93
Zmniejszenia (zbycie, likwidacja) (-)
Amortyzacja (-)
- 16
- 2
- 14
- 32
Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2021 roku
23
67
26
117
ZA OKRES OD 01.01 DO 31.12.2020 ROKU
Wartość bilansowa netto na dzień 01.01.2020 roku
19
23
42
Zmiana prezentacji w związku z MSSF 16
Strona | 28
Dodatkowe informacje do jednostkowego sprawozdania finansowego
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
Zwiększenia (nabycie, wytworzenie, leasing)
11
27
38
Zmniejszenia (zbycie, likwidacja) (-)
Inne zmiany wartości (+/-)
Amortyzacja (-)
- 15
- 10
- 25
Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2020 roku
15
40
56
2021-12-31
2020-12-31
AMORTYZACJA RZECZOWYCH AKTYWÓW TRWAŁYCH ODNIESIONA W:
Koszty sprzedaży
Koszty ogólnego zarządu
31
20
Koszt własny sprzedaży
1
5
Stan na koniec okresu
32
25
W obydwu prezentowanych okresach:
• Spółka nie posiadała rzeczowych aktywów trwałych, do których miała ograniczony tytuł prawny,
• nie występowały zobowiązania umowne do nabycia w przyszłości rzeczowych aktywów trwałych,
• Pozostałe środki trwałe obejmowały głównie urządzenia i meble biurowe.
Rzeczowe aktywa trwałe w trakcie wytwarzania nie są amortyzowane, ale corocznie testowane pod kątem utraty
wartości.
Spółka na dzień bilansowy nie posiada środków trwałych w trakcie wytworzenia.
6. Aktywa z tytułu prawa do użytkowania
Na początku umowy Spółka ocenia, czy umowa jest leasingiem, czy zawiera leasing. Umowa jest leasingiem lub zawiera
leasing, jeżeli na jej mocy przekazuje się prawo do kontroli użytkowania zidentyfikowanego składnika aktywów na dany
okres w zamian za wynagrodzenie. Spółka ocenia ponownie, czy umowa jest leasingiem lub czy zawiera leasing tylko
wtedy, gdy warunki umowy ulegną zmianie. Aby ocenić, czy umową przekazuje się prawo sprawowania kontroli nad
użytkowaniem danego składnika aktywów przez dany okres, Spółka ocenia, czy przez cały okres użytkowania klient
dysponuje łącznie następującymi prawami:
• prawem do uzyskania zasadniczo wszystkich korzyści ekonomicznych z użytkowania zidentyfikowanego składnika
aktywów, oraz
• prawem do kierowania użytkowaniem zidentyfikowanego składnika aktywów.
Data rozpoczęcie leasingu to data, w której leasingodawca udostępnia bazowy składnik aktywów, czyli taki który stanowi
przedmiot leasingu i w przypadku którego leasingodawca zapewnił leasingobiorcy prawo do użytkowania tego składnika
aktywów, do użytkowania przez leasingobiorcę.
Spółka jako leasingodawca
Spółka ujmuje aktywa oddane w leasing finansowy w sprawozdaniu z sytuacji finansowej i prezentuje je jako należności
w kwocie równej inwestycji leasingowej netto. W ramach leasingu finansowego następuje przekazanie przez Spółkę
zasadniczo całego ryzyka i pożytków związanych z tytułem prawnym, w związku z czym należne opłaty leasingowe
Spółka traktuje jako spłaty należności głównej i przychody finansowe, które są dla niej zwrotem zainwestowanych
środków i wynagrodzeniem za świadczone usługi.
Umowy leasingowe niebędące umowami leasingu finansowego są traktowane jak leasing operacyjny. Płatności
z tytułu zawartych przez Spółka umów leasingu operacyjnego ujmowane są w zysku lub stracie bieżącego okresu liniowo
przez okres trwania leasingu.
Spółka jako leasingobiorca
Strona | 29
Dodatkowe informacje do jednostkowego sprawozdania finansowego
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
W dacie rozpoczęcia ujmuje składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania oraz zobowiązanie z tytułu prawa do
użytkowania aktywów (leasingu). W dacie rozpoczęcia Spółka wycenia składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania
według kosztu obejmującego kwotę początkowej wyceny zobowiązania z tytułu leasingu skorygowaną
o wszelkie opłaty leasingowe zapłacone w dacie rozpoczęcia lub przed tą datą, pomniejszone o wszelkie otrzymane
zachęty leasingowe, wszelkie początkowe koszty bezpośrednie poniesione przez Spółkę, oraz szacunek kosztów, które
mają zostać poniesione przez Spółkę w związku z demontażem i usunięciem bazowego składnika aktywów,
przeprowadzeniem renowacji miejsca, w którym się znajdował, lub przeprowadzeniem renowacji bazowego składnika
aktywów do stanu wymaganego przez warunki leasingu. Po początkowym ujęciu Spółka wycenia składnik aktywów
z tytułu prawa do użytkowania według kosztu pomniejszonego o odpisy amortyzacyjne i odpisy z tytułu utraty wartości
oraz skorygowanego w rezultacie ewentualnej aktualizacji wyceny zobowiązania z tytułu leasingu. Składniki aktywów z
tytułu prawa do użytkowania są amortyzowane metodą liniową od daty rozpoczęcia leasingu do końca okresu
obowiązywania umowy .
W dacie rozpoczęcia Spółka wycenia zobowiązanie z tytułu leasingu w wysokości wartości bieżącej opłat leasingowych
pozostających do zapłaty w tej dacie. Opłaty leasingowe dyskontuje się z zastosowaniem stopy procentowej leasingu, a
jeżeli stopy tej nie można łatwo ustalić, za pomocą krańcowej stopy procentowej Grupy.
W dacie rozpoczęcia opłaty leasingowe zawarte w wycenie zobowiązania z tytułu leasingu obejmują:
• stałe opłaty leasingowe pomniejszone o wszelkie należne zachęty leasingowe,
• zmienne opłaty leasingowe, które zależą od indeksu lub stawki, wycenione początkowo z zastosowaniem tego
indeksu lub tej stawki zgodnie z ich wartością w dacie rozpoczęcia;
• kwoty, których zapłaty przez Spółkę oczekuje się w ramach gwarantowanej wartości końcowej,
• cenę wykonania opcji kupna, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć, że Spółka skorzysta z tej opcji,
oraz
• kary pieniężne za wypowiedzenie leasingu, jeżeli w warunkach leasingu przewidziano, że Spółka może skorzystać
z opcji wypowiedzenia leasingu.
Po dacie rozpoczęcia Spółka wycenia zobowiązanie z tytułu leasingu poprzez:
• zwiększenie wartości bilansowej w celu odzwierciedlenia odsetek od zobowiązania z tytułu leasingu;
• zmniejszenie wartości bilansowej w celu uwzględnienia zapłaconych opłat leasingowych; oraz
• zaktualizowanie wyceny wartości bilansowej w celu uwzględnienia ponownej oceny lub zmiany leasingu, lub w
celu uwzględnienia zaktualizowanych zasadniczo stałych opłat leasingowych.
Po dacie rozpoczęcia, o ile koszty te nie zostały uwzględnione w wartości bilansowej innego składnika aktywów, Spółka
ujmuje w zysku lub stracie za okres sprawozdawczy zarówno:
• odsetki od zobowiązania z tytułu leasingu oraz
• zmienne opłaty leasingowe nieuwzględnione w wycenie zobowiązania z tytułu leasingu w okresie, w którym ma
miejsce zdarzenie lub zachodzi warunek, które uruchamiają te płatności.
Zobowiązania z tytułu prawa do użytkowania aktywów (leasingu) prezentowane są oddzielnie od innych zobowiązań, w
podziale na zobowiązania krótkoterminowe i długoterminowe.
W przypadku leasingów krótkoterminowych oraz leasingów, w ramach których bazowy składnik aktywów ma niską
wartość, Spółka ujmuje opłaty leasingowe jako koszty metodą liniową w trakcie okresu leasingu.
Poniższa tabela przedstawia nabycia i zbycia oraz odpisy aktualizujące wartość aktywów z tytułu prawa do użytkowania:
Lokale i
magazyny
Maszyny i
urządzenia
Środki
transportu
Pozostałe środki
trwałe
Razem
ŚRODKI TRWAŁE W LEASINGU (MSSF 16)
Strona | 30
Dodatkowe informacje do jednostkowego sprawozdania finansowego
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
Wartość bilansowa netto na dzień 01.01.2021 roku
684
121
805
Zwiększenia (nabycie, wytworzenie, leasing)
2
1 547
1 549
Zbycie przez sprzedaż spółki zależnej (-)
Zmniejszenia (zbycie, likwidacja) (-)
- 408
- 408
Amortyzacja (-)
- 269
- 252
- 521
Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości
Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2021 roku
417
1 008
1 425
Lokale i
magazyny
Maszyny i
urządzenia
Środki
transportu
Pozostałe środki
trwałe
Razem
ŚRODKI TRWAŁE W LEASINGU (MSSF 16)
Wartość bilansowa netto na dzień 01.01.2020 roku
1 064
321
1 385
Zwiększenia (nabycie, wytworzenie, leasing)
1
1
Zbycie przez sprzedaż spółki zależnej (-)
Zmniejszenia (zbycie, likwidacja) (-)
- 107
- 11
- 118
Amortyzacja (-)
- 274
- 189
- 463
Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości
Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2020 roku
683
122
805
7. Aktywa oraz zobowiązania finansowe
7.1. Kategorie aktywów oraz zobowiązań finansowych
W danych finansowych za 2021 i 2020 rok wartość aktywów finansowych prezentowana w jednostkowym
sprawozdaniu z sytuacji finansowej odnosi się do następujących kategorii instrumentów finansowych określonych w
MSSF 9:
1 – aktywa finansowe wyceniane w koszcie zamortyzowanym
(WKZ)
4 - instrumenty pochodne zabezpieczające (IPZ)
2 – aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik
finansowy (WGWF)
5 - aktywa poza zakresem MSSF 9 (Poza MSSF 9)
3 - aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez
całkowite dochody (AWCD)
Nota
Kategorie instrumentów finansowych wg MSSF 9
Razem
WKZ
WGWF
AWCD
IPZ
Poza MSSF 9
STAN NA 31.12.2021 ROKU
AKTYWA TRWAŁE
Należności i pożyczki
7.2
Pozostałe długoterminowe aktywa finansowe
14 219
97 962
112 181
AKTYWA OBROTOWE
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe
należności
10
1 757
1 757
Pożyczki
7.2
9 655
9 655
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
11
24 826
24 826
Kategoria aktywów finansowych razem
36 238
14 219
97 962
148 419
STAN NA 31.12.2020 ROKU
AKTYWA TRWAŁE
Należności i pożyczki
7.2
Pozostałe długoterminowe aktywa finansowe
329
97 962
98 291
Strona | 31
Dodatkowe informacje do jednostkowego sprawozdania finansowego
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
AKTYWA OBROTOWE
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe
należności
10
15 583
15 583
Pożyczki
7.2
12 785
12 785
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
11
16 371
16 371
Kategoria aktywów finansowych razem
44 739
329
97 962
143 030
W danych finansowych za 2021 i 2020 rok wartość zobowiązań finansowych prezentowana w sprawozdaniu z sytuacji
finansowej odnosi się do następujących kategorii instrumentów finansowych określonych w MSSF 9:
1 – zobowiązana finansowe wyceniane w koszcie zamortyzowanym
(ZWKZ)
3 - instrumenty pochodne zabezpieczające (IPZ)
2 – zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik
finansowy (ZWGWF)
4 - zobowiązania poza zakresem MSSF 9 (Poza
MSSF 9)
Nota
Kategorie instrumentów finansowych wg MSSF 9
Razem
ZWKZ
ZWGWF
IPZ
Poza MSSF 9
STAN NA 31.12.2021 ROKU
Zobowiązania długoterminowe
Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne
7.3
10 943
10 943
Zobowiązania związane z prawami do użytkowania
– lokale i magazyny (MSSF 16)
188
188
Zobowiązania związane z prawami do użytkowania -
pozostałe składniki aktywów trwałych (MSSF 16)
910
910
Pozostałe zobowiązania
Zobowiązania krótkoterminowe
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe
zobowiązania
15
901
901
Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne
7.3
3 645
3 645
Zobowiązania z tytułu faktoringu
Zobowiązania związane z prawami do użytkowania
– lokale i magazyny (MSSF 16)
261
261
Zobowiązania związane z prawami do użytkowania -
pozostałe składniki aktywów trwałych (MSSF 16)
176
176
Kategoria zobowiązań finansowych razem
17 024
17 024
STAN NA 31.12.2020 ROKU
Zobowiązania długoterminowe
Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne
7.3
843
843
Zobowiązania związane z prawami do użytkowania
– lokale i magazyny (MSSF 16)
456
456
Zobowiązania związane z prawami do użytkowania -
pozostałe składniki aktywów trwałych (MSSF 16)
56
56
Zobowiązania krótkoterminowe
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe
zobowiązania
15
1 594
1 594
Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne
7.3
4 182
4 182
Zobowiązania z tytułu faktoringu
Zobowiązania związane z prawami do użytkowania
– lokale i magazyny (MSSF 16)
266
266
Zobowiązania związane z prawami do użytkowania -
pozostałe składniki aktywów trwałych (MSSF 16)
102
102
Zobowiązania z tytułu IRS
Kategoria zobowiązań finansowych razem
7 499
7 499
7.2. Należności i pożyczki
Strona | 32
Dodatkowe informacje do jednostkowego sprawozdania finansowego
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
Spółka dla celów prezentacji w sprawozdaniu z sytuacji finansowej wyodrębnia klasę należności i pożyczek. W części
długoterminowej należności i pożyczki prezentowane są w sprawozdaniu w jednej pozycji. W osobnej pozycji ujęte są
należności z tytułu najmu i leasingu w związku z wejściem w życie MSSF 16. W części krótkoterminowej Spółka, zgodnie
z wymogami MSR 1, odrębnie prezentuje należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności a także należności
z tytułu najmu i leasingu w związku z wejściem w życie MSSF 16. Klasy należności i pożyczek przedstawia poniższa
tabela. Ujawnienia odnoszące się do należności zamieszczone są w nocie nr 10.
Nota
2021-12-31
2020-12-31
NALEŻNOŚCI I POŻYCZKI
AKTYWA TRWAŁE
Należności z tytułu najmu i leasingu (MSSF 16)
Pożyczki
Należności i pożyczki długoterminowe
AKTYWA OBROTOWE
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności
2 303
2 314
Należności dotyczące sprzedaży akcji ArchiDoc
13 522
Pożyczki
9 655
12 785
Należności i pożyczki krótkoterminowe
11 958
28 621
Należności i pożyczki, w tym:
11 958
28 621
Należności
10
2 303
15 836
Pożyczki
7.6
9 655
12 785
Udzielone pożyczki wyceniane są według zamortyzowanego kosztu z zastosowaniem metody efektywnej stopy
procentowej. Wartość bilansowa pożyczek uważana jest za rozsądne przybliżenie wartości godziwej (nota nr 7.5
dotycząca wartości godziwej).
Zmiana wartości bilansowej pożyczek, w tym odpisów aktualizujących ich wartość, przedstawia się następująco:
Nota
01.01-31.12.2021
01.01-31.12.2020
POŻYCZKI
Wartość brutto:
Stan na początek okresu
12 783
12 280
Kwota pożyczek udzielonych w okresie
6 205
8 504
Odsetki naliczone efektywną stopą procentową
474
379
Spłata pożyczek wraz z odsetkami (-)
- 9 504
- 8 378
Wartość brutto na koniec okresu
9 958
12 785
Odpisy z tytułu utraty wartości:
Stan na początek okresu
Odpisy z tytułu utraty wartości na koniec okresu
303
Wartość bilansowa na koniec okresu
9 655
12 785
POŻYCZKI
Pożyczkobiorca
Saldo na
31.12.2020
Pożyczki udzielone
w 2021 r.
Termin
wymagalności
Pożyczki
spłacone
w 2021 r.
Pożyczki
skonwertowane
na udziały
Saldo na 31.12.2021
Europhone Sp. z o. o.
4 680
2022-06-30
1 400
3 280
OEX E-Business sp. z o.o.
150
150
iPOS S.A.
2 004
4 000
6 004
OEX24 Sp. z o.o.
5 950
319
2022-12-31
6 269
OEX CURSOR sp. z o.o.
1 500
1 500
Osoba fizyczna
105
2024-11-25
105
Strona | 33
Dodatkowe informacje do jednostkowego sprawozdania finansowego
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
Razem
12 784
5 924
3 050
6 004
9 654
Spółka opiera oprocentowanie pożyczek na zmiennej stopie procentowej liczonej jako WIBOR powiększonej o marżę.
Spółka wycenia pożyczki według wartości wymagającej zapłaty ze względu na nieznaczące efekty dyskonta.
Zyski oraz straty ujęte w działalności finansowej dotyczące tej kategorii aktywów finansowych, zaprezentowano w nocie
nr 19.
Wartość bilansowa netto należności handlowych i pożyczek odzwierciedla maksymalne narażenie na ryzyko kredytowe.
7.3. Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne
Wartość kredytów, pożyczek i innych instrumentów dłużnych ujętych w sprawozdaniu z sytuacji finansowej prezentuje
poniższa tabela:
Zobowiązania krótkoterminowe
Zobowiązania długoterminowe
2021-12-31
2020-12-31
2021-12-31
2020-12-31
ZOBOWIĄZANIA FINANSOWE WYCENIANE WEDŁUG ZAMORTYZOWANEGO KOSZTU
Kredyty w rachunku kredytowym
3 645
4 182
10 943
843
Dłużne papiery wartościowe
Zobowiązania finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu razem
3 645
4 182
10 943
843
Zobowiązania finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie
Spółka nie zalicza żadnych instrumentów z klasy kredytów i pożyczek do zobowiązań finansowych wycenianych w
wartości godziwej przez wynik. Wszystkie kredyty, pożyczki i inne instrumenty dłużne wyceniane są według
zamortyzowanego kosztu z zastosowaniem efektywnej stopy procentowej. Wartość godziwą kredytów, pożyczek
i innych instrumentów dłużnych zaprezentowano w nocie nr 7.6.
Informacje dotyczące charakteru i zakresu ryzyka, na które narażona jest Spółka z tytułu zaciągniętych kredytów,
pożyczek i innych instrumentów dłużnych prezentuje poniższa tabela (patrz również nota nr 24 dotycząca ryzyka).
Strona | 34
Dodatkowe informacje do jednostkowego sprawozdania finansowego
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
Waluta
Oprocentowanie
Termin
wymagalności /
data spłaty
ostatniej raty
Wartość pozostałej do spłaty kwoty kredytów
inwestycyjnych/
przyznane limity kredytów obrotowych
Zobowiązanie
w walucie
w PLN
krótkoterminowe
długoterminowe
STAN NA 31.12.2021 ROKU
KREDYTY INWESTYCYJNE (TERMINOWE)
Santander Bank Polska S.A.
PLN
Wibor 1M+marża
12.2022
PLN
520
520
Santander Bank Polska S.A.
PLN
Wibor 3M+marża
06.2026
PLN
14 070
3 127
10 943
Koszty prowizji
- 2
- 2
Razem
14 588
3 645
10 943
KREDYTY OBROTOWE
Santander Bank Polska S.A.
PLN
Wibor 1M+marża
11.2022
PLN
500
Razem
500
0
0
STAN NA 31.12.2020 ROKU
KREDYTY INWESTYCYJNE (TERMINOWE)
Santander Bank Polska S.A.
PLN
Wibor 1M+marża
12.2022
PLN
1 040
520
520
Santander Bank Polska S.A.
PLN
Wibor 1M+marża
11.2021
PLN
3 683
3 683
Pożyczka
PLN
Wibor 3M+marża
11.2023
PLN
330
330
Koszty prowizji
-28
-21
-7
Razem
5 025
4 182
843
KREDYTY OBROTOWE
Santander Bank Polska S.A.
PLN
Wibor 1M+marża
11.2021
PLN
500
Razem
500
0
0
Strona | 35
Zatwierdzenie do publikacji
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
W dniu 11 czerwca 2021 r. OEX S.A. zawarł umowę kredytową o kredyt terminowy z Santander Bank Polska S.A., na
podstawie której Bank zobowiązał się do udzielenia spółce gwarancji płatności oraz kredytu do maksymalnej kwoty 23
mln PLN z przeznaczeniem na częściowe sfinansowanie nabywania akcji własnych przez OEX S.A. w ramach procesu,
jaki został uruchomiony na podstawie porozumienia akcjonariuszy.
Kredyt udzielony został na okres 5 lat i miał zostać spłacany w równych półrocznych ratach, począwszy od 31 grudnia
2021 roku. Zgodnie z Umową Kredytową wysokość oprocentowania stanowiła sumę stawki WIBOR 3M oraz marży
Banku, których wysokość, zdaniem OEX S.A., nie odbiega obowiązujących warunków finansowania dostępnych na rynku
finansowym. Umowa Kredytowa zawierała szereg zwyczajowych zobowiązań po stronie Spółki, między innymi
zobowiązanie do nieprzekraczania poziomu zadłużenia mierzonego wskaźnikiem skonsolidowanego długu netto do
skonsolidowanego wyniku EBITDA Grupy Kapitałowej OEX („Wskaźnik Zadłużenia”) powyżej wartości 3,0.
Umowa Kredytowa przewidywała zabezpieczenia w postaci poręczenia przez wybrane spółki zależne Grupy, zastawów
na udziałach i akcjach spółek zależnych OEX S.A., zastawów na akcjach OEX S.A. należących do jednego z akcjonariuszy,
zastawów na rachunkach bankowych OEX S.A. i poręczycieli oraz cesję praw z wybranych polis ubezpieczeniowych.
Dodatkowo OEX S.A. oraz poręczyciele złożyli oświadczenia o poddaniu się egzekucji w trybie art. 777 §1 pkt 5 Kodeksu
Postępowania Cywilnego na rzecz Kredytodawcy.
Kredyt został udzielony w kwocie 15 633 tys. PLN. W dniu 7 lutego 2022 roku Spółka spłaciła w całości ten kredyt.
W dniu 28 października 2020 r., OEX S.A. oraz spółki: Tell Sp. z o.o., Europhone Sp. z o.o., PTI Sp. z o.o., OEX Cursor
S.A., MerService Sp. z o.o., Pro People Sp. z o.o., OEX E-Business Sp. z o.o., OEX24 Sp. z o.o. i Voice Contact Center Sp.
z o.o., będące spółkami zależnymi Grupy („Kredytobiorcy”), zawarły umowę kredytową o Multilinię („Umowa
Kredytowa”) z Santander Bank Polska S.A. („Kredytodawca”), a wybrane spółki zawarły również z Kredytodawcą umowy
o kredyt inwestycyjny oraz zawarły nowe, bądź przedłużyły okres obowiązywania istniejących umów faktoringowych z
Santander Factoring Sp. z o.o. Kredytobiorcy zawarli także, bądź zobowiązali się do zawarcia, umów
i podpisania dokumentów dodatkowych wynikających z powyższych umów, w szczególności związanych
z ustanowieniem uzgodnionych zabezpieczeń. Powyższe umowy zostały zawarte w celu refinansowania istniejącego
zadłużenia Kredytobiorców.
W związku z zawarciem powyższych umów i podpisaniem wspomnianych wyżej dokumentów wygasły zobowiązania
Kredytobiorców z tytułu umowy kredytowej, umów faktoringowych oraz związanych z nimi umów dodatkowych,
zawartych w dniu 14 grudnia 2017 roku (wraz z późniejszymi zmianami) pomiędzy OEX S.A. i jego spółkami zależnymi
oraz Santander Bank Polska S.A., ING Bank Śląski S.A. i ING Commercial Finance Polska S.A.
Na podstawie zawartych umów Kredytodawca i Faktor zobowiązali się do udzielenia Kredytobiorcom finansowania w
łącznej kwocie do 81 747 094 PLN w postaci:
• kredytów w rachunku bieżącym oraz gwarancji bankowych do łącznej kwoty 41 300 000 PLN z przeznaczeniem
na finansowanie bieżącej działalności Kredytobiorców; kredyty w rachunku bieżącym zostały udzielone na okres
1 roku, a gwarancje bankowe maksymalnie na okres 2 lat;
• kredytów inwestycyjnych w łącznej kwocie 19 947 094,12 PLN na rzecz OEX S.A., OEX E-Business Sp. z o.o.,
Europhone Sp. z o.o. i PTI Sp. z o.o. z przeznaczeniem na refinansowanie dotychczasowego zadłużenia oraz finansowanie
dodatkowych wydatków inwestycyjnych tych Kredytobiorców; kredyty zostały udzielone na okres od
1 roku do 5 lat i będą spłacane w ratach miesięcznych lub kwartalnych;
• faktoringu w łącznej kwocie do 20 500 000 PLN na rzecz OEX Cursor S.A., OEX E-Business Sp. z o.o. oraz
MerService Sp. z o.o.
Zgodnie z umową kredytową, umowami o kredyt inwestycyjny oraz umowami faktoringowymi wysokość
oprocentowania stanowi będzie sumę stawki WIBOR 1M oraz odpowiednich marż kredytodawcy, których wysokość,
zdaniem OEX S.A., nie odbiega od obecnie obowiązujących warunków finansowania dostępnych na rynku finansowym.
Wysokość marży w odniesieniu do kredytów inwestycyjnych może zmieniać się w zależności od poziomu zadłużenia
mierzonego wskaźnikiem skonsolidowanego długu netto do skonsolidowanego wyniku EBITDA Grupy Kapitałowej OEX
(„Wskaźnik Zadłużenia”). Jednocześnie Wskaźnik Zadłużenia nie może pod rygorem naruszenia Umowy Kredytowej
przekroczyć wartości 3,0, z wyjątkiem sytuacji przewidzianych w Umowie Kredytowej.
Dodatkowo Wskaźnik Zadłużenia oraz brak naruszenia warunków Umowy Kredytowej mają wpływ na możliwość oraz
maksymalną wartość możliwych do wypłaty przez OEX S.A. dywidend. W przypadku gdy wartość Wskaźnika Zadłużenia
Strona | 36
Zatwierdzenie do publikacji
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
będzie niższa niż 2,0 dopuszczalna wartość wypłacanej przez OEX S.A. dywidendy, bez naruszenia warunków Umowy
Kredytowej, stanowi 100% skonsolidowanego zysku netto. W przypadku gdy wartość Wskaźnika Zadłużenia będzie
wyższa niż 2,0 lecz nie większa niż 3,0 wartość wypłacanej przez OEX S.A. dywidendy nie może, bez naruszenia
Warunków Umowy Kredytowej, przekroczyć 80% skonsolidowanego zysku netto. W przypadku natomiast gdy wartość
Wskaźnika Zadłużenia będzie wyższa niż 3,0 wypłata dywidendy przez OEX S.A. nie będzie możliwa bez naruszenia
warunków Umowy Kredytowej.
Umowa Kredytowa, umowy o kredyt inwestycyjny oraz umowy faktoringowe przewidują zabezpieczenia w postaci
zastawów na:
• udziałach i akcjach spółek zależnych będących Kredytobiorcami,
• zastawów na rachunkach bankowych Kredytobiorców oraz
• cesji praw z wybranych polis ubezpieczeniowych.
Dodatkowo Kredytobiorcy złożyli oświadczenia o poddaniu się egzekucji w trybie art. 777 §1 pkt 5 Kodeksu
Postępowania Cywilnego na rzecz Kredytodawcy lub odpowiednio Faktora oraz zawarli umowy o przystąpieniu do długu
mające na celu ustanowienie solidarnej odpowiedzialności Kredytobiorców.
Pozostałe warunki zawartych umów nie odbiegają od zapisów powszechnie stosowanych w tego typu umowach.
W dniu 4 listopada 2021 r. OEX S.A. oraz wybrane spółki zależne Grupy zawarły z Santander Bank Polska S.A. Aneks do
umowy kredytowej o Multilinię z dnia 28 października 2020 roku. Na podstawie zawartego Aneksu dostępność limitu
kredytów w rachunku bieżącym i limitu na gwarancje została przedłużona do dnia 6 listopada 2022 roku. Łączna wartość
ww. limitów nie uległa zmianie i wynosi 41 300 tys. PLN. Inne istotne warunki umowy kredytowej o Multilinię z dnia 28
października 2020 roku nie uległy zmianie.
7.4. Zabezpieczenie spłaty zobowiązań
Zaciągnięte przez Spółkę zobowiązania z tytułu kredytu objęte są następującymi zabezpieczeniami spłaty:
a) Zobowiązania z tytułu Umowy o kredyt terminowy z Santander Bank Polska S.A., przeznaczonego na częściowe
sfinansowanie nabywania akcji własnych przez OEX objęte było następującymi zabezpieczeniami spłaty:
• zabezpieczeniem w postaci poręczenia przez wybrane spółki zależne Grupy,
• zastawami na udziałach i akcjach spółek zależnych OEX S.A.,
• zastawami na akcjach OEX S.A. należących do jednego z akcjonariuszy,
• zastawami na rachunkach bankowych OEX S.A. i poręczycieli,
• cesją praw z wybranych polis ubezpieczeniowych,
• dodatkowo OEX S.A. oraz poręczyciele złożyli oświadczenia o poddaniu się egzekucji w trybie art. 777 §1
pkt 5 Kodeksu Postępowania Cywilnego na rzecz Kredytodawcy.
b) Zobowiązania z tytułu Umowy Kredytowej o Multilinię oraz umów o kredyt inwestycyjny, objęte są
następującymi zabezpieczeniami spłaty:
• zastawami rejestrowymi i zastawami finansowymi na wszystkich udziałach i akcjach spółek: Tell Sp. z o.o.,
Europhone Sp. z o.o., PTI Sp. z o.o., MerService Sp. z o.o., Pro People Sp. z o.o., OEX E-Business Sp. z o.o.,
OEX24 Sp. z o.o., Voice Contact Center Sp. z o.o.,
• zastawami finansowymi na rachunkach bankowych spółek: OEX S.A., Tell Sp. z o.o., Europhone Sp. z o.o.,
PTI Sp. z o.o., MerService Sp. z o.o., Pro People Sp. z o.o., OEX E-Business Sp. z o.o., Voice Contact Center
Sp. z o.o. i OEX24 Sp. z o.o.,
• przelewem praw z umów i polis ubezpieczeniowych na zabezpieczenie wierzytelności zawartych przez
spółki: OEX E-Business Sp. z o.o., Voice Contact Center Sp. z o.o.,
• oświadczeniami o poddaniu się egzekucji w trybie art. 777 par 1 pkt 5 kodeksu postępowania cywilnego
złożonymi przez spółki: OEX S.A., Tell Sp. z o.o., Europhone Sp. z o.o., PTI Sp. z o.o., MerService Sp. z o.o.,
Pro People Sp. z o.o., OEX E-Business Sp. z o.o., OEX24 Sp. z o.o., Voice Contact Center Sp. z o.o.,
• umowy o przystąpienia do długu zawarte przez spółki: OEX S.A., Europhone Sp. z o.o., Merservice Sp. z o.o,
OEX24 Sp. z o.o., OEX E-Business Sp. z o.o, Pro People Sp. z o.o., PTI Sp. z o.o., Tell Sp. z o.o., Voice Contact
Center Sp. z o.o.
Strona | 37
Zatwierdzenie do publikacji
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
7.5. Dłużne papiery wartościowe
Na dzień 31 grudnia 2021 oraz 31 grudnia 2020 r. Spółka nie posiadała wyemitowanych dłużnych papierów
wartościowych.
7.6. Pozostałe informacje dotyczące instrumentów finansowych
Informacja o wartości godziwej instrumentów finansowych:
Porównanie wartości bilansowej aktywów oraz zobowiązań finansowych z ich wartością godziwą przedstawia się
następująco:
Nota
2021-12-31
2020-12-31
Wartość godziwa
Wartość
bilansowa
Wartość godziwa
Wartość
bilansowa
KLASA INSTRUMENTU FINANSOWEGO
AKTYWA
Pożyczki
7.2
9 653
9 654
12 783
12 783
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe
10
1 757
1 757
15 583
15 583
Udziały spółek nienotowanych
7.1
14 219
14 219
329
329
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
11
24 826
24 826
16 371
16 371
ZOBOWIĄZANIA
Kredyty w rachunku kredytowym
7.3
14 588
14 588
5 025
5 025
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe
16
2 436
2 436
2 474
2 474
W pozycji udziały spółek nienotowanych Spółka wykazuje wartość nabytych udziałów w spółce VSF Sp. z o.o.
Wartość godziwa definiowana jest jako cena, którą otrzymano by za sprzedaż składnika aktywów lub zapłacono by za
przeniesienie zobowiązania w transakcji przeprowadzonej na zwykłych warunkach między uczestnikami rynku na dzień
wyceny. Spółka ustala wartość godziwą aktywów finansowych i zobowiązań finansowych w taki sposób, aby w jak
największym stopniu uwzględnić czynniki pochodzące z rynku. Spółka OEX S.A. nie dokonała wyceny wartości godziwej
należności i zobowiązań z tytułu dostaw i usług – ich wartość bilansowa uznawana jest za rozsądne przybliżenie wartości
godziwej.
8. Aktywa oraz rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego
Aktywa oraz rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego w następujący sposób wpływa na sprawozdanie
finansowe:
Nota
2021-12-31
2020-12-31
REZERWA Z TYTUŁU ODROCZONEGO PODATKU DOCHODOWEGO
Stan na początek okresu
2 581
1 916
Pozostałe dochody całkowite
2 639
Wpływ na wynik finansowy netto (+/-)
21
- 2 516
665
Stan na koniec okresu
2 704
2 581
AKTYWA Z TYTUŁU ODROCZONEGO PODATKU DOCHODOWEGO
Stan na początek okresu
726
789
Wpływ na wynik finansowy netto (+/-)
21
681
- 63
Stan na koniec okresu
1 406
726
Strona | 38
Zatwierdzenie do publikacji
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
AKTYWA Z TYTUŁU ODROCZONEGO PODATKU DOCHODOWEGO
Tytuły różnic przejściowych
Saldo na
początek
okresu
Wpływ na
wynik
Pozostałe
dochody
całkowite
Saldo na koniec
okresu
STAN NA 31.12.2021 ROKU
AKTYWA
Zapasy
77
- 77
Pochodne instrumenty finansowe
2
55
57
Odpisy na udziały
1 267
1 267
ZOBOWIĄZANIA
Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych
18
- 3
15
Rezerwy na świadczenia pracownicze
146
- 114
32
Pozostałe rezerwy i inne zobowiązania
206
- 206
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług
14
14
INNE
Nierozliczone straty podatkowe
250
- 250
Leasing i najem (MSSF 16)
14
7
21
Razem
727
679
1 406
STAN NA 31.12.2020 ROKU
AKTYWA
Zapasy
77
77
Inne aktywa
5
- 3
2
ZOBOWIĄZANIA
Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych
15
3
18
Rezerwy na świadczenia pracownicze
36
110
146
Pozostałe rezerwy i inne zobowiązania
225
- 20
205
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług
11
3
14
Inne zobowiązania
63
- 63
INNE
Nierozliczone straty podatkowe
350
- 100
250
Leasing i najem (MSSF 16)
7
7
14
Razem
782
- 63
726
REZERWA Z TYTUŁU ODROCZONEGO PODATKU DOCHODOWEGO
Tytuły różnic przejściowych
Saldo na
początek
okresu
Wpływ na
wynik
Pozostałe
dochody
całkowite
Saldo na koniec
okresu
STAN NA 31.12.2021 ROKU
AKTYWA
Inwestycyjne w jednostkach
2 639
2 639
Inne aktywa
6
- 3
3
ZOBOWIĄZANIA
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług
3
53
56
Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne
3
3
6
Zobowiązania z tyt. earn-out
2 569
- 2 569
Razem
2 581
- 2 516
2 704
STAN NA 31.12.2020 ROKU
AKTYWA
Strona | 39
Zatwierdzenie do publikacji
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
Inne aktywa
5
5
ZOBOWIĄZANIA
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług
3
3
Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne
Zobowiązania z tyt. earn-out
1 915
658
2 573
Inne zobowiązania
Razem
1 915
666
2 581
9. Zapasy
W sprawozdaniu finansowym ujęte są następujące pozycje zapasów:
2021-12-31
2020-12-31
ZAPASY
Towary
407
Odpisy aktualizujące wartość zapasów (-)
- 407
Zaliczki na poczet dostaw
Wartość bilansowa netto
0
0
W 2021 r. Spółka nie dokonywała odpisów aktualizujących wartość zapasów.
10. Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności, ujmowane przez Spółkę w ramach klasy należności i
pożyczek (patrz nota nr 7.2) przedstawiają się następująco:
NALEŻNOŚCI DŁUGOTERMINOWE
W 2021 r. w Spółce nie występowały należności długoterminowe
NALEŻNOŚCI KRÓTKOTERMINOWE
2021-12-31
2020-12-31
NALEŻNOŚCI KRÓTKOTERMINOWE
AKTYWA FINANSOWE
Należności z tytułu dostaw i usług
3 166
3 266
Odpisy aktualizujące wartość należności z tytułu dostaw i usług (-)
- 1 409
- 1 409
Należności z tytułu dostaw i usług netto
1 757
1 857
Należności z tytułu najmu i leasingu (MSSF 16)
94
Inne należności
13 632
Odpisy aktualizujące wartość pozostałych należności finansowych (-)
Pozostałe należności finansowe netto
13 726
AKTYWA NIEFINANSOWE
Należności z tytułu innych podatków i innych świadczeń
83
39
Należności z tytułu podatku dochodowego
254
413
Przedpłaty i zaliczki
3
3
Pozostałe należności niefinansowe
315
Odpisy aktualizujące wartość należności niefinansowych (-)
- 108
- 108
Należności niefinansowe netto
547
347
Należności krótkoterminowe razem
2 304
15 930
Strona | 40
Zatwierdzenie do publikacji
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
Wartość bilansowa należności z tytułu dostaw i usług uznawana jest przez Spółkę za rozsądne przybliżenie wartości
godziwej (patrz nota nr 7.6).
Spółka dokonała oceny należności ze względu na utratę ich wartości zgodnie ze stosowaną polityką rachunkowości
(patrz podpunkt c) w punkcie „Podstawa sporządzenia oraz zasady rachunkowości”). Odpisy aktualizujące wartość
należności, które w 2021 roku zmniejszyły wartość odpisu poprzez odwrócenie jako przychód w okresie w odniesieniu
do krótkoterminowych należności finansowych 0 tys. PLN (2020 rok: tys. PLN)
Odpisy aktualizujące wartość krótkoterminowych należności finansowych (tj. należności z tytułu dostaw i usług oraz
pozostałych należności finansowych):
01.01-31.12.2021
01.01-31.12.2020
ODPISY AKTUALIZUJĄCE WARTOŚĆ NALEŻNOŚCI
Stan na początek okresu
1 517
1 517
Odpisy ujęte jako koszt w okresie
Odpisy odwrócone ujęte jako przychód w okresie (-)
Odpisy wykorzystane (-)
Stan na koniec okresu
1 517
1 517
Dalsza analiza ryzyka kredytowego należności, w tym analiza wieku należności zaległych nie objętych odpisem
aktualizującym, została przedstawiona w nocie nr 24.
11. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
2021-12-31
2020-12-31
ŚRODKI PIENIĘŻNE I ICH EKWIWALENTY
Środki pieniężne na rachunkach bankowych prowadzonych w PLN
24 826
16 371
Inne
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty razem
24 826
16 371
Spółka dla celów sporządzenia sprawozdania z przepływów pieniężnych klasyfikuje środki pieniężne w sposób przyjęty
do prezentacji w sprawozdaniu z sytuacji finansowej.
12. Aktywa trwałe przeznaczone do sprzedaży oraz działalności zaniechanej
W dniu 17 grudnia 2021 roku OEX S.A. oraz pozostali wspólnicy spółki Divante S.A. zawarli z Sappho
Zweiundzwanzigste Holding GmbH z siedzibą w Linzu, podmiotem zależnym od Cloudflight GmbH z siedzibą
w Monachium, umowę przedwstępną dotyczącą sprzedaży 100% akcji w kapitale zakładowym Divante na rzecz Sappho.
Na podstawie Umowy, Sappho zobowiązała się nabyć 100% akcji w Divante, a OEX S.A. oraz pozostali wspólnicy
zobowiązali się je sprzedać. Spółka posiadała 51,03% akcji w kapitale zakładowym Divante. Transakcja ta była efektem
ogłoszonego wcześniej przez OEX S.A. przeglądu opcji strategicznych wobec Divante S.A.
W związku ze sprzedażą akcji Divante S.A. przez OEX S.A. nastąpiło także przeniesienie kontroli nad spółkami zależnymi
od Divante S.A. tj. Brand Active Sp. z o.o. z siedzibą we Wrocławiu, w której Divante S.A. posiada 70% udziałów w
kapitale zakładowym oraz Divante GmbH w Fuldzie, w której Divante S.A. posiada 100% udziałów
w kapitale zakładowym.
W Grupie OEX pozostanie spółka Open Loyalty Sp. z o.o. do której w dniu 23 grudnia 2021 r., Divante wniosła aport w
postaci zorganizowanej części przedsiębiorstwa.
Po dniu bilansowym, w dniu 17 stycznia 2022 roku, OEX S.A. zawarła ostateczną umowę sprzedaży posiadanego pakietu
akcji Divante S.A. Zgodnie z postanowieniami Umowy, wstępna cena za 100% akcji w Divante S.A. wyniosła 175 070
Strona | 41
Zatwierdzenie do publikacji
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
tys. PLN. Za sprzedawany pakiet 51,03% akcji w kapitale zakładowym Divante S.A., Spółka otrzymała kwotę PLN 89 338
tys. PLN. Na zasadach określonych w Umowie Przedwstępnej, Strony przewidziały możliwość korekty ceny sprzedaży
w powiązaniu z wartością długu netto oraz kapitału obrotowego Divante zweryfikowanych na dzień 31 grudnia 2021
roku. Korekta ta została przez strony umowy uzgodniona po dacie bilansu, w dniu 5 kwietnia 2022 roku. W jej wyniku
OEX S.A. otrzyma dopłatę do pierwotnej ceny w wysokości 2 150 tys. PLN.
Ponadto, na warunkach określonych w Umowie Przedwstępnej, OEX S.A. oraz pozostałym wspólnikom Divante
przysługiwać będzie dodatkowe wynagrodzenie (earn-out), płatne w odpowiedniej proporcji do sprzedawanych akcji w
kapitale zakładowym Divante, w przypadku przekroczenia przez Divante w roku kalendarzowym 2021 określonego
poziomu znormalizowanego zysku EBITDA. Maksymalna wysokość ewentualnego dodatkowego, łącznego
wynagrodzenia należnego OEX S.A. oraz pozostałym wspólnikom spółki Divante wynosi 85 333 tys. PLN. Na dzień
publikacji sprawozdania faktyczna wartość tego dodatkowego wynagrodzenie nie jest jeszcze uzgodniona między
stronami.
Do działalności przeznaczonej do sprzedaży zakwalifikowane zostały dodatkowo spółki OEX24 Sp. z o.o., OEX B2B Sp.
z o.o. oraz 4Shops Sp. z o.o., w związku podjęciem przez zarząd OEX S.A. decyzji o zaprzestaniu dalszych inwestycji w
ww. spółki, wynikającej z długotrwałego braku realizacji założonych celów budżetowych przez te jednostki.
Jednocześnie, zarząd OEX S.A. przystąpił do negocjacji w sprawie sprzedaży udziałów tych spółek
z potencjalnym kupującym.
Aktywa trwałe zaklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży
Wyszczególnienie
2021-12-31
2020-12-31
DIVANTE S.A.
3 238
OEX 24 Sp z o.o.
100
OEX B2B
30
13. Kapitał własny
13.1. Kapitał podstawowy
Na dzień 31 grudnia 2021 roku kapitał podstawowy OEX S.A. wynosił 1 514 tys. PLN (2020 rok: 1 598 tys. PLN)
i dzielił się na 7 568 932 akcji (2020 rok: 7 989 984 akcji) o wartości nominalnej 0,20 PLN każda. Wszystkie akcje zostały
w pełni opłacone.
Wszystkie akcje w równym stopniu uczestniczą w podziale dywidendy. Akcje dzielą się na akcje zwykle na okaziciela,
które dają prawo do jednego głosu na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy oraz akcje uprzywilejowane, na jedną akcję
uprzywilejowaną przypadają dwa głosy.
W dniu 21 stycznia 2021 roku, Sąd Rejonowy dla m.st. Warszawy w Warszawie, XIII Wydział Gospodarczy Krajowego
Rejestru Sądowego, zarejestrował zmianę Statutu spółki dokonaną na podstawie uchwały Zwyczajnego Walnego
Zgromadzenia Spółki nr 20 z dnia 25 sierpnia 2020 r. w sprawie obniżenia kapitału zakładowego spółki w związku
z umorzeniem akcji własnych oraz zmiany Statutu.
W związku z podjęciem Uchwały i rejestracją zmian Statutu, kapitał zakładowy OEX S.A. został obniżony z kwoty
1 597 996,80 PLN do kwoty 1 513 786,40 PLN.
Na dzień rejestracji obniżenia kapitału zakładowego, ogólna liczba głosów wynikająca ze wszystkich akcji spółki wynosi
8 950 244, a kapitał zakładowy dzieli się na 7 568 932 akcje o wartości nominalnej 0,20 PLN każda.
Wszystkie akcje w równym stopniu uczestniczą w podziale dywidendy. Akcje dzielą się na akcje zwykłe na okaziciela,
które dają prawo do jednego głosu na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy oraz akcje uprzywilejowane, gdzie na jedną
akcję uprzywilejowaną przypadają dwa głosy.
W dniu 11 czerwca 2021 r. Zarząd OEX S.A. podjął uchwałę w sprawie rozpoczęcia procesu nabywania przez spółkę, w
celu umorzenia 1 525 966 zdematerializowanych i notowanych w obrocie na rynku regulowanym GPW, akcji zwykłych
spółki na okaziciela, o wartości nominalnej 0,20 złotych każda, reprezentujących 17,05% ogólnej liczby głosów na
Walnym Zgromadzeniu Spółki oraz ustalenia warunków tego nabycia. Uchwała Zarządu została podjęta
Strona | 42
Zatwierdzenie do publikacji
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
w wykonaniu zawartego w tym samym dniu przez spółkę i jej 13 Akcjonariuszy posiadających łącznie 6 042 966 akcji
spółki reprezentujących 82,95% ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Spółki porozumienia, w zakresie
współdziałania obejmującego doprowadzenie do utraty przez spółkę statusu spółki publicznej wskutek przeprowadzenia
procedury wycofania jej akcji z obrotu na rynku regulowanym GPW, poprzedzonego nabywaniem przez spółkę Akcji
Własnych znajdujących się w posiadaniu pozostałych Akcjonariuszy spółki, w ramach skupu Akcji Własnych w celu
umorzenia, w szczególności w trybie Wezwania do zapisywania się na sprzedaż Akcji Własnych
w liczbie powodującej osiągnięcie łącznie przez strony Porozumienia 100% ogólnej liczby głosów na WZA.
Zgodnie z treścią Uchwały Zarządu, proces nabycia został przeprowadzony na następujących warunkach:
• nabycie Akcji Własnych nastąpiło w celu ich umorzenia;
• przedmiotem nabycia było nie więcej niż 1 525 966 akcji własnych, przy czym w każdym przypadku łączna wartość
nominalna nabywanych Akcji Własnych nie mogła przekroczyć 20% kapitału zakładowego spółki
w dacie podejmowania uchwały, uwzględniając w tym również wartość nominalną pozostałych Akcji Własnych,
które nie zostały przez spółkę zbyte lub umorzone;
• nabycie Akcji Własnych zostało sfinansowane ze środków zgromadzonych w kapitale zapasowym spółki,
pochodzących z zatrzymanych zysków spółki z lat ubiegłych lub z innych kwot, które mogły być przeznaczone do
podziału między Akcjonariuszy spółki. Akcje Własne zostały nabyte od Akcjonariuszy spółki za wynagrodzeniem
wypłaconym przez spółkę wyłącznie z powyższych środków, przeniesionych z kapitału zapasowego na kapitał
rezerwowy spółki utworzony w tym celu w drodze uchwały Walnego Zgromadzenia Spółki;
• łączna wysokość środków pieniężnych, przeznaczonych na zapłatę przez spółkę ceny za nabywane Akcje Własne,
powiększona o koszty ich nabycia, wyniesie nie więcej niż 33,5 mln PLN, przy czym nie może ona przekroczyć
wartości kapitału rezerwowego;
• nabywanie Akcji Własnych może nastąpić w terminie do dnia 30 czerwca 2022 r., nie dłużej niż do wyczerpania
środków przeznaczonych na nabycie Akcji Własnych;
• Akcje Własne mają zostać nabyte przez spółkę przede wszystkim w trybie Wezwania, ogłoszonego przez spółkę
działającą wspólnie z Akcjonariuszami, którzy w wyniku zawarcia porozumienia łącznie przekroczyli posiadanymi
akcjami spółki próg 66% ogólnej liczby głosów na WZA;
• cena nabycia Akcji Własnych została określona na poziomie nie wyższym niż 21,50 PLN;
• Akcje Własne, które nie zostaną nabyte w Wezwaniu, mogą podlegać nabyciu (od Akcjonariuszy niebędących
stronami Porozumienia) przez spółkę, działającą w Porozumieniu – o ile w danym przypadku zostaną spełnione
warunki dopuszczalności przeprowadzenia stosownej transakcji wynikające z właściwych przepisów prawa –
w drodze ogłoszenia przymusowego wykupu Akcji Własnych.
Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy OEX S.A., które podjęło uchwałę o zatwierdzeniu procesu nabywania akcji
własnych spółki w celu umorzenia oraz utworzeniu kapitału rezerwowego na pokrycie związanych z tym kosztów odbyło
się 8 lipca 2021 r.
Zapisy na sprzedaż akcji w ww. Wezwaniu odbyły się w dniach od 15 lipca do 13 sierpnia 2021 roku.
W dniu 16 sierpnia 2021 roku Zarząd OEX S.A. otrzymał informację o wynikach ogłoszonego Wezwania. W okresie
przyjmowania zapisów na akcje objęte Wezwaniem, złożono prawidłowo zapisy opiewające łącznie na 727 125 Akcji
reprezentujących 8,12% ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Spółki. W związku z tym, stosownie do
warunków określonych w Wezwaniu, do dnia 18 sierpnia 2021 r. doszło do zawarcia transakcji nabycia przez spółkę
powyższych Akcji w ramach Wezwania, a rozliczenie tej transakcji w KDPW, skutkujące przeniesieniem akcji na spółkę,
nastąpiło 23 sierpnia 2021 r.
Środki na nabycie akcji własnych w ramach wyżej opisanej transakcji pochodziły z kredytu bankowego, udzielonego
OEX S.A. przez Santander Bank Polska S.A., na podstawie umowy kredytowej, zawartej w dniu 11 czerwca 2021 r.
Łączna wartość skupionych akcji własnych wyniosła 15 633 tys. PLN.
13.2. Kapitały pozostałe
2021-12-31
2020-12-31
KAPITAŁY POZOSTAŁE
Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej wartości nominalnej
63 004
63 004
Kapitał rezerwowy na skup akcji własnych
Strona | 43
Zatwierdzenie do publikacji
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
Skup akcji własnych w celu umorzenia
- 15 633
- 8 072
Pozostałe kapitały
1 543
1 459
Zyski zatrzymane, w tym
82 664
67 973
-kapitał rezerwowy na skup akcji własnych
32 808
8 072
- inne dochody całkowite (wycena udziałów w wartości godziwej spółki VSF)
11 251
-zysk z lat ubiegłych
35 164
54 685
-zysk netto
3 441
13 288
Udziały niekontrolujące
Stan na koniec okresu
131 578
124 364
14. Świadczenia pracownicze
14.1. Koszty świadczeń pracowniczych
01.01-31.12.2021
01.01-31.12.2020
KOSZTY ŚWIADCZEŃ PRACOWNICZYCH
Koszty wynagrodzeń
3 522
2 983
Koszty ubezpieczeń społecznych
208
179
Stan na koniec okresu
3 730
3 162
14.2. Zobowiązania i rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych
Zobowiązania i rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych ujęte w sprawozdaniu z sytuacji finansowej obejmują:
2021-12-31
2020-12-31
ZOBOWIĄZANIA I REZERWY Z TYTUŁU ŚWIADCZEŃ PRACOWNICZYCH
KRÓTKOTERMINOWE ŚWIADCZENIA PRACOWNICZE
Zobowiązania z tytułu wynagrodzeń
153
724
Zobowiązania z tytułu ubezpieczeń społecznych
72
62
Inne zobowiązania pracownicze
350
92
Rezerwy na niewykorzystane urlopy
79
94
Stan na koniec okresu
654
972
15. Pozostałe rezerwy
Spółka nie tworzyła rezerw na inne tytuły niż świadczenia pracownicze.
16. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania (patrz również nota nr 7) przedstawiają się
następująco:
2021-12-31
2020-12-31
ZOBOWIĄZANIA KRÓTKOTERMINOWE
ZOBOWIĄZANIA FINANSOWE
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług
901
1 594
Zobowiązania z tytułu zakupu udziałów i akcji
Inne zobowiązania finansowe
4 082
4 550
- kredyty
3 645
4 182
Strona | 44
Zatwierdzenie do publikacji
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
- zobowiązania związane z prawami do użytkowania -lokale i magazyny (MSSF
16)
261
266
- zobowiązania związane z prawami do użytkowania -pozostałe składniki
aktywów trwałych (MSSF 16)
176
102
Zobowiązania finansowe
4 983
6 144
ZOBOWIĄZANIA NIEFINANSOWE
Zobowiązania z tytułu innych podatków i innych świadczeń
654
972
Inne zobowiązania niefinansowe
113
49
Zobowiązania niefinansowe
767
1 021
Zobowiązania krótkoterminowe razem
5 750
7 165
Wartość bilansowa zobowiązań z tytułu dostaw i usług uznawana jest przez Spółkę za rozsądne przybliżenie wartości
godziwej (patrz nota nr 7.6).
17. Rozliczenia międzyokresowe
Specyfikacja rozliczeń międzyokresowych kosztów na dzień 31 grudnia 2021 roku:
2021-12-31
2020-12-31
ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE
krótkoterminowe
długoterminowe
krótkoterminowe
długoterminowe
Koszty ubezpieczeń
35
6
Koszty najmu
173
Prenumerata
6
6
Opłaty licencyjne
0
14
Opłaty giełdowe
40
Obsługa bankowa i prowizje
78
118
Stan na koniec okresu
332
118
26
0
18. Przychody i koszty operacyjne
18.1. Przychody ze sprzedaży towarów i usług
Nota
01.01-31.12.2021
01.01-31.12.2020
PRZYCHODY ZE SPRZEDAŻY TOWARÓW I USŁUG
Przychody ze sprzedaży usług
5 415
4 386
Przychody ze sprzedaży towarów i materiałów
Przychody ze sprzedaży
5 415
4 386
18.2. Koszty według rodzaju
Nota
01.01-31.12.2021
01.01-31.12.2020
KOSZTY WEDŁUG RODZAJU
Amortyzacja
4,5,6
592
528
Zużycie materiałów i energii
128
73
Usługi obce
3 400
2 406
Podatki i opłaty
1
6
Świadczenia pracownicze
14
3 730
3 162
Pozostałe koszty rodzajowe
492
179
Koszty według rodzaju razem
8 343
6 354
Wartość sprzedanych towarów i materiałów
Zmiana stanu produktów, produkcji w toku (+/-)
212
319
Koszt własny sprzedaży, koszty sprzedaży oraz koszty ogólnego zarządu
8 129
6 288
Strona | 45
Zatwierdzenie do publikacji
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
18.3. Pozostałe przychody operacyjne
Nota
01.01-31.12.2021
01.01-31.12.2020
POZOSTAŁE PRZYCHODY OPERACYJNE
Zysk ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych
Odwrócenie odpisów aktualizujących wartość należności finansowych
10
Rozwiązanie niewykorzystanych rezerw
15
66
Pozostałe przychody z tyt. proporcji VAT
19
Inne przychody
69
9
Pozostałe przychody operacyjne razem
154
9
18.4. Pozostałe koszty operacyjne
Nota
01.01-31.12.2021
01.01-31.12.2020
POZOSTAŁE KOSZTY OPERACYJNE
Darowizna
32
70
Pozostałe koszty z tyt. proporcji VAT
87
117
Inne koszty
1
37
Pozostałe koszty operacyjne razem
120
237
19. Przychody i koszty finansowe
19.1. Przychody finansowe
Nota
01.01-31.12.2021
01.01-31.12.2020
PRZYCHODY FINANSOWE
PRZYCHODY Z ODSETEK DOTYCZĄCE INSTRUMENTÓW FINANSOWYCH NIEWYCENIANYCH W WARTOŚCI GODZIWEJ PRZEZ WYNIK
FINANSOWY
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty (lokaty)
11
Pożyczki i należności
7.2, 10
526
547
Dłużne papiery wartościowe utrzymywane do terminu wymagalności
Przychody z odsetek dotyczące instrumentów finansowych niewycenianych w wartości
godziwej przez wynik finansowy
526
547
POZOSTAŁE
Zysk ze sprzedaży ArchiDoc
1 360
5 108
Dywidenda
11 576
11 123
Inne przychody finansowe
8
30
Przychody finansowe razem
13 470
16 808
18.2. Koszty finansowe
Nota
01.01-
31.12.2021*
01.01-31.12.2020
KOSZTY FINANSOWE
KOSZTY ODSETEK DOTYCZĄCE INSTRUMENTÓW FINANSOWYCH NIEWYCENIANYCH W WARTOŚCI GODZIWEJ PRZEZ WYNIK
FINANSOWY
Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego
Kredyty i pożyczki
7.3
256
320
- zobowiązania związane z prawami do użytkowania -lokale i magazyny (MSSF 16)
32
45
- zobowiązania związane z prawami do użytkowania -pozostałe składniki aktywów
trwałych (MSSF 16)
21
14
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania
15
Strona | 46
Zatwierdzenie do publikacji
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
Koszty odsetek dotyczące instrumentów finansowych niewycenianych w wartości
godziwej przez wynik finansowy
309
379
(ZYSKI) STRATY (-/+) Z TYTUŁU RÓŻNIC KURSOWYCH
Pożyczki i należności
1
(Zyski) straty (-/+) z tytułu różnic kursowych
1
POZOSTAŁE
Odpisy aktualizujące wartość udziałów i pożyczek
6 973
Koszty prowizji
159
198
Koszty poręczeń
762
Inne koszty finansowe
10
8
Koszty finansowe razem
8 213
586
Odpisy aktualizujące wartość należności dotyczących działalności operacyjnej ujmowane są przez Spółkę jako pozostałe
koszty operacyjne (patrz nota nr 17).
20. Zysk ze sprzedaży akcji i udziałów
Aktualizacja zysku ze sprzedaży akcji w 2020 roku:
W 2020 roku Emitent oszacował ponownie wartość oczekiwanych dopłat do ceny sprzedaży akcji ArchiDoc S.A.,
zależnych od realizowanych przez ArchiDoc S.A. wyników finansowych (earn-out). W wyniku przeprowadzonej analizy
Emitent doszacował wartość oczekiwanych dopłat o 5 272 tys. PLN. Łącznie szacowana wartość tych dopłat wynosiła
na dzień bilansowy 13 522 tys. PLN.
W 2020 roku Spółka osiągnęła także dodatkowy zysk z tytułu dopłaty do ceny sprzedaży akcji ArchiDoc S.A. w
wysokości 280 tys. PLN, w wyniku przewidzianej w umowie sprzedaży akcji, rekalkulacji rentowności jednego
z realizowanych przez ArchiDoc S.A projektów.
Poniżej zaprezentowano wpływ rekalkulacji przychodów oraz kosztów związanych ze sprzedażą akcji ArchiDoc S.A.
mających wpływ na wynik finansowy Spółki w 2020 roku.
ZBYCIE SPÓŁKI ZALEŻNEJ
ArchiDoc S.A.
2020-12-31
Cena sprzedaży akcji , w tym:
5 552
Rozliczenie dopłaty do ceny wynikający z rekalkulacji rentowności projektu
280
Szacunek dopłaty do ceny wynikający z earn-out
5 272
Koszty związane ze sprzedażą akcji, w tym:
444
Poniesione koszty związane z rekalkulacji rentowności projektu
22
Szacunkowe koszty zbycia uzależnione od wartości dopłaty do ceny
422
Wynik na sprzedaży akcji i udziałów
5 108
Aktualizacja wyceny zysku ze sprzedaży akcji w 2021 roku:
W dniu 28 czerwca 2021 r., OEX S.A. zawarła z Offsite Archive Storage & Integrated Services (Ireland) Ltd.
Aneks nr 1 do umowy sprzedaży akcji ArchiDoc S.A., w którym strony potwierdziły, że OEX S.A. przysługuje od OASIS
dopłata do ceny sprzedaży akcji ArchiDoc w wysokości 15 mln PLN. Kwota została przelana na rachunek spółki w dniu
30 czerwca 2021 roku. Z uwagi na fakt, że powyższa kwota stanowi maksymalną kwotę dopłaty do ceny przewidzianą
w SPA, strony potwierdziły, że OEX S.A. nie będą w przyszłości przysługiwały żadne kolejne dopłaty do ceny z
jakiegokolwiek tytułu. W związku z uzyskaniem przez OEX S.A. dopłaty do ceny sprzedaży akcji w maksymalnej
wysokości przewidzianej w SPA, OEX S.A. rozpoznała w 2021 roku przychód w wysokości 1 478 tys. PLN, co stanowi
różnicę pomiędzy rzeczywistą, ostateczną wartością dopłaty do ceny sprzedaży (tj. 15 000 tys. PLN), a wartościami
dotąd ujętymi szacunkowo w przychodach za lata 2019 i 2020 (tj. łącznie 13 522 tys. PLN). Na dzień 31.12.2021r.
dopłata do ceny sprzedaży została uregulowana.
Strona | 47
Zatwierdzenie do publikacji
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
21. Podatek dochodowy
Nota
01.01-31.12.2021
01.01-31.12.2020
PODATEK DOCHODOWY
PODATEK BIEŻĄCY
Rozliczenie podatku za okres sprawozdawczy
2 331
76
Korekty obciążenia podatkowego za poprzednie okresy
Podatek bieżący
2 331
76
PODATEK ODROCZONY
Powstanie i odwrócenie różnic przejściowych
8
- 3 197
728
Rozliczenie niewykorzystanych strat podatkowych
Podatek odroczony
- 3 197
728
Podatek dochodowy razem
- 866
804
Uzgodnienie podatku dochodowego obliczonego stawką 19% od wyniku przed opodatkowaniem z podatkiem
dochodowym wykazanym w sprawozdaniu z wyniku przedstawia się następująco:
Nota
01.01-31.12.2021
01.01-31.12.2020
Wynik przed opodatkowaniem
2 575
14 093
Stawka podatku stosowana przez Spółkę
19%
19%
Podatek dochodowy
489
2 678
UZGODNIENIE PODATKU DOCHODOWEGO Z TYTUŁU:
Przychodów niepodlegających opodatkowaniu (-)
- 2 200
- 2 116
Kosztów trwale niestanowiących kosztów uzyskania przychodów (+)
320
55
Nierozpoznanego aktywa na podatek odroczony od strat podatkowych (+)
505
187
Podatek dochodowy
- 886
804
Zastosowana średnia stawka podatkowa
-34%
6%
22. Zysk na akcję i wypłacone dywidendy
22.1. Zysk na akcję
Zysk na akcję liczony jest według formuły zysk netto podzielony przez średnią ważoną liczbę akcji zwykłych
występujących w danym okresie.
Przy wyliczeniu zarówno podstawowego jak i rozwodnionego zysku (straty) na akcję Spółka stosuje w liczniku kwotę
zysku (straty) netto tzn. nie występuje efekt rozwadniający wpływający na kwotę zysku (straty).
Kalkulację podstawowego oraz rozwodnionego zysku (straty) na akcję wraz z uzgodnieniem średniej ważonej
rozwodnionej liczby akcji przedstawiono poniżej:
01.01-31.12.2021
01.01-31.12.2020*
ŚREDNIA WAŻONA LICZBA AKCJI
Średnia ważona liczba akcji zwykłych (w szt.)
7 307 964
7 568 932
Średnia ważona rozwodniona liczba akcji zwykłych (w szt.)
7 307 964
7 568 932
Zysk netto z działalności kontynuowanej (w PLN)
3 441
13 288
- podstawowy zysk na akcję (PLN)
0,47
1,76
- rozwodniony zysk na akcję (PLN)
0,47
1,76
Strona | 48
Zatwierdzenie do publikacji
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
22.2. Dywidendy
W okresie objętym niniejszym sprawozdaniem finansowym nie miała miejsca wypłata dywidendy przez OEX S.A.
Zwyczajne Walne Zgromadzenie OEX S.A., które odbyło się 30 czerwca 2021 r. w sprawie podziału zysku postanowiło
zysk netto Spółki OEX S.A. za 2020 rok w kwocie 13 288 237,36 PLN przeznaczyć w całości na kapitał zapasowy.
23. Przepływy pieniężne
W celu ustalenia przepływów pieniężnych z działalności operacyjnej dokonano następujących korekt zysku (straty) przed
opodatkowaniem:
01.01-31.12.2021
01.01-31.12.2020
KOREKTY
Amortyzacja i odpisy aktualizujące rzeczowe aktywa trwałe
32
25
Amortyzacja i odpisy aktualizujące wartości niematerialne
39
39
Amortyzacja aktywa z tytułu prawa do użytkowania – lokale i magazyny (MSSF 16)
269
274
Amortyzacja aktywa z tytułu prawa do użytkowania – pozostałe składniki aktywów
trwałych (MSSF 16)
252
189
Zyski (straty) z tytułu różnic kursowych
- 3
8
Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości aktywów finansowych
6 973
Zysk (strata) ze sprzedaży niefinansowych aktywów trwałych
- 1 360
- 5 108
Koszty odsetek
1 235
576
Przychody z odsetek i dywidend
- 12 102
- 11 671
Inne korekty
Korekty razem
- 4 664
- 15 667
Zmiana stanu zapasów
Zmiana stanu należności
- 137
- 920
Zmiana stanu zobowiązań
116
- 960
Zmiana stanu rezerw i rozliczeń międzyokresowych
- 423
29
Zmiany w kapitale obrotowym
- 444
- 1 851
W rachunku przepływów wykazana została:
1) zmiana stanu należności wg. bilansu 13 533 tys. PLN skorygowana o zmianę stanu należności inwestycyjnej -
13 522 tys. PLN, zmianę stanu należności z tytułu CIT -160 tys. PLN oraz pozostała zmiana należności 12 tys.
PLN
2) zmiana stanu zobowiązań z wyjątkiem kredytów i pożyczek według bilansu wyniosłą 9 269 tys. PLN,
skorygowana została o zmianę stanu zobowiązań z tytułu inwestycyjnych 1 082 tys. PLN, zmianę stanu
zobowiązań z tyt. prawa do użytkowania -656 tys. PLN, zmianę stanu zobowiązań finansowych – 9 563 tys. PLN
oraz pozostałe zmiany zobowiązań -16 tys. PLN,
24. Transakcje z podmiotami powiązanymi
Podmioty powiązane ze Spółką obejmują jednostki zależne, jednostkę oraz kluczowy personel kierowniczy i jednostki
powiązane z kluczowym personel kierowniczym.
Nierozliczone salda należności oraz zobowiązań zazwyczaj regulowane są w środkach pieniężnych. Informacje
o zobowiązaniach warunkowych dotyczących podmiotów powiązanych zaprezentowano w nocie nr 25
24.1. Transakcje z kluczowym personelem kierowniczym
Spółka wypłaca wynagrodzenie z tytułu pełnienia funkcji dla Członków zarządu. Szczegółowe informacje
o wynagrodzeniach Zarządu Spółki przedstawiono w nocie nr 27.
Spółka nie udzieliła kluczowemu personelowi kierowniczemu żadnych pożyczek w okresie objętym jednostkowym
sprawozdaniem finansowym.
Strona | 49
Zatwierdzenie do publikacji
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
24.2. Transakcje z niekonsolidowanymi jednostkami zależnymi oraz pozostałymi podmiotami powiązanymi
W okresie objętym sprawozdaniem finansowym ujęto następujące kwoty przychodów ze sprzedaży, wartości
udzielonych pożyczek i otrzymanych dywidend oraz innych należności od jednostek zależnych oraz pozostałych
podmiotów powiązanych.
TRANSAKCJE Z PODMIOTAMI POWIĄZANYMI
01.01-31.12.2021
Jednostka zależna
Jednostki stowarzyszone
Pozostałe
powiązane
Razem
Przychody ze sprzedaży
5 415
5 415
Przychody finansowe odsetki
519
519
Przychód pozostały
186
186
Otrzymane dywidendy
11 576
11 576
Zakup towarów i usług
127
127
Koszty finansowe
112
0
2021-12-31
Należności z tytułu dostaw i usług
1570
1570
Pożyczki udzielone
9 550
9 550
Zobowiązania
304
304
TRANSAKCJE Z PODMIOTAMI POWIĄZANYMI
01.01-31.12.2020
Jednostka zależna
Jednostki stowarzyszone
Pozostałe
powiązane
Razem
Przychody ze sprzedaży
4 386
4 386
Przychody finansowe odsetki
449
449
Otrzymane dywidendy
11 123
11 123
Zakup towarów i usług
118
118
Koszty finansowe
1
0
31.12.2020
Należności z tytułu dostaw i usług
1 826
1 826
Pożyczki udzielone
12 785
12 785
Zobowiązania
173
173
Transakcje pomiędzy Spółką, a spółkami powiązanymi osobowo i członkami kluczowej kadry zarządzającej i nadzorującej
oraz bliskimi członkami rodzin w okresie 12 miesięcy zakończonych 31 grudnia 2021 r. i 31 grudnia 2020
zaprezentowano poniżej:
01.01-31.12.2021
01.01-31.12.2020
TRANSAKCJE Z PODMIOTAMI POWIĄZANYMI
Sprzedaż do podmiotów powiązanych
129
36
spółki powiązane osobowo
129
36
kluczowa kadra kierownicza
0
0
Zakupy od podmiotów powiązanych
1 004
333
spółki powiązane osobowo
1 004
333
kluczowa kadra kierownicza
0
0
25. Informacje dotyczące zmian aktywów oraz zobowiązań warunkowych
Wartość zobowiązań warunkowych według stanu na koniec poszczególnych okresów (w tym dotyczących podmiotów
powiązanych) przedstawiana się następująco:
Strona | 50
Zatwierdzenie do publikacji
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
2021-12-31*
2020-12-31
ZOBOWIĄZANIA WOBEC POZOSTAŁYCH JEDNOSTEK
Poręczenie spłaty zobowiązań
9 725
4 725
Zobowiązania warunkowe razem
9 725
4 725
W zobowiązaniach warunkowych zaprezentowano poręczenia udzielone w latach ubiegłych przez OEX S.A. spółce
Europhone Sp. z o.o. za zobowiązania wobec T- Mobile. Dodatkowo w dniu 7 grudnia 2021 r., OEX S.A. podpisał
z Santander Factoring Sp. z o.o. Umowę przystąpienia do Długu, na podstawie której OEX udzielił na rzecz Faktora
zabezpieczenia ewentualnych zobowiązań OEX Cursor S.A., wynikających z Umowy faktoringowej zawartej pomiędzy
OEX Cursor S.A. a Faktorem, do kwoty 5 000 tys. PLN.
Po dniu bilansowym, w związku ze spłatą przez OEX Cursor S.A. wszelkich zobowiązań z tytułu umowy faktoringowej,
Umowa przystąpienia do długu wygasła.
26. Ryzyko dotyczące instrumentów finansowych
Spółka narażona jest na wiele ryzyk związanych z instrumentami finansowymi. Aktywa oraz zobowiązania finansowe
OEX S.A. podziale na kategorie zaprezentowano w nocie nr 7.1. Ryzykami, na które narażona jest Spółka są:
• ryzyko rynkowe obejmujące ryzyko walutowe oraz ryzyko stopy procentowej,
• ryzyko kredytowe,
• ryzyko płynności,
• ryzyko zmiany wartości godziwej instrumentów finansowych.
Zarządzanie ryzykiem finansowym Spółki koordynowane jest przez Zarząd. W procesie zarządzania ryzykiem
najważniejszą wagę mają następujące cele:
• zabezpieczenie krótkoterminowych oraz średnioterminowych przepływów pieniężnych,
• stabilizacja wahań wyniku finansowego,
• wykonanie zakładanych prognoz finansowych poprzez spełnienie założeń budżetowych,
• osiągnięcie stopy zwrotu z długoterminowych inwestycji wraz z pozyskaniem optymalnych źródeł
finansowania działań inwestycyjnych.
Spółka nie zawiera transakcji na rynkach finansowych w celach spekulacyjnych. Od strony ekonomicznej
przeprowadzane transakcje mają charakter zabezpieczający przed określonym ryzykiem.
Poniżej przedstawiono najbardziej znaczące ryzyka, na które narażona jest Spółka.
26.1. Ryzyko rynkowe
RYZYKO WALUTOWE
Większość transakcji w Spółce przeprowadzanych jest w PLN, Zatem ryzyko walutowe można określić jako minimalne.
RYZYKO STOPY PROCENTOWEJ
Zarządzanie ryzykiem stopy procentowej koncentruje się na zminimalizowaniu wahań przepływów odsetkowych
z tytułu aktywów oraz zobowiązań finansowych oprocentowanych zmienną stopą procentową. Spółka jest narażona na
ryzyko stopy procentowej w związku z następującymi kategoriami aktywów oraz zobowiązań finansowych:
• pożyczki,
• kredyty,
• zobowiązania z tytułu leasingu,
• zobowiązania z tytułu obligacji.
Strona | 51
Zatwierdzenie do publikacji
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
Charakterystykę powyższych instrumentów, w tym oprocentowanie zmienną oraz stałą stopą procentową,
przedstawiono w notach nr 7.2 oraz 7.3.
Poniżej przedstawiono analizę wrażliwości wyniku finansowego oraz innych całkowitych dochodów w odniesieniu do
potencjalnego wahania stopy procentowej w górę oraz w dół o 1%. Kalkulację przeprowadzono na podstawie zmiany
średniej stopy procentowej obowiązującej w okresie o (+/-) 1% oraz w odniesieniu do aktywów oraz zobowiązań
finansowych wrażliwych na zmianę oprocentowania tj. oprocentowanych zmienną stopą procentową.
RYZYKO RYNKOWE
Wahania stopy
Wpływ na wynik finansowy
netto
Wpływ na pozostałe dochody
całkowite
2021-12-31
2020-12-31
2021-12-31
2020-12-31
Wzrost stopy procentowej
1%
130
48
130
48
Spadek stopy procentowej
-1%
- 130
- 48
- 130
- 48
26.2. Ryzyko kredytowe
Maksymalna ekspozycja Spółki na ryzyko kredytowe określana jest poprzez wartość bilansową następujących aktywów
finansowych:
Nota
2021-12-31
2020-12-31
Pożyczki
7.2
9 655
12 785
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe
należności finansowe
10
1 757
15 583
Pozostałe klasy pozostałych aktywów finansowych
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
11
24 826
16 371
Zobowiązania warunkowe z tytułu udzielonych gwarancji i
poręczeń
24
4 725
4 725
Ekspozycja na ryzyko kredytowe razem
40 963
49 464
Spółka OEX S.A. uznaje należności handlowe oraz udzielone pożyczki jako aktywa finansowe, które mogą potencjalnie
powodować koncentrację ryzyka kredytowego.
W ocenie Zarządu Spółki powyższe aktywa finansowe, które nie są zaległe oraz objęte odpisem z tytułu utraty wartości
na poszczególne dni bilansowe, uznać można za aktywa o dobrej jakości kredytowej. Ryzyko Spółki jest ograniczone ze
względu na prowadzoną działalność holdingową, gdyż współpracuje głównie z jednostkami powiązanymi.
Jedynie w odniesieniu do należności z tytułu dostaw i usług Spółka jest w nieznacznym stopniu narażona na ryzyko
kredytowe w związku z pojedynczym znaczącym kontrahentem. Spółka definiuje swoją ekspozycje na ryzyko kredytowe
jako całość nierozliczonych należności i monitoruje salda regularnie w odniesieniu do każdej spółki.
Ryzyko kredytowe środków pieniężnych i ich ekwiwalentów, rynkowych papierów wartościowych oraz pochodnych
instrumentów finansowych uznawane jest za nieistotne ze względu na wysoką wiarygodność podmiotów będących
stroną transakcji, do których należą przede wszystkim banki.
26.3. Ryzyko płynności
Spółka jest narażona na ryzyko utraty płynności tj. zdolności do terminowego regulowania zobowiązań finansowych.
OEX S.A. zarządza ryzykiem płynności poprzez monitorowanie terminów płatności oraz zapotrzebowania na środki
pieniężne w zakresie obsługi krótkoterminowych płatności (transakcje bieżące monitorowane w okresach
tygodniowych) oraz długoterminowego zapotrzebowania na gotówkę na podstawie prognoz przepływów pieniężnych
aktualizowanych w okresach miesięcznych. Zapotrzebowanie na gotówkę porównywane jest z dostępnymi źródłami
pozyskania środków (w tym zwłaszcza poprzez ocenę zdolności pozyskania finansowania w postaci kredytów) oraz
konfrontowane jest z inwestycjami wolnych środków.
Na dzień bilansowy zobowiązania finansowe Spółki, inne niż instrumenty pochodne, mieściły się w następujących
przedziałach terminów wymagalności:
Strona | 52
Zatwierdzenie do publikacji
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
Nota
Krótkoterminowe
Długoterminowe
Przepływy razem
przed
zdyskontowaniem
do 6 m-cy
6 do 12 m-cy
1 do 3 lat
3 do 5 lat
powyżej 5 lat
STAN NA 31.12.2021 ROKU
Kredyty w rachunku kredytowym
7.3
1 821
1 823
9 380
1 563
14 587
Pożyczki
7.3
Zobowiązania związane z prawami do
użytkowania -lokale i magazyny (MSSF 16)
130
130
188
448
Zobowiązania związane z prawami do
użytkowania -pozostałe składniki aktywów
trwałych (MSSF 16)
88
88
370
546
Zobowiązania z tyt. dostaw i usług
15
901
901
Ekspozycja na ryzyko płynności razem
2 940
2 041
9 938
1 563
16 482
STAN NA 31.12.2020 ROKU
Kredyty w rachunku kredytowym
7.3
2 269
1 913
513
4 695
Kredyty w rachunku bieżącym
7.3
330
330
Pożyczki
7.3
Dłużne papiery wartościowe
Zobowiązania związane z prawami do
użytkowania -lokale i magazyny (MSSF 16)
7.1
133
133
456
722
Zobowiązania związane z prawami do
użytkowania -pozostałe składniki aktywów
trwałych (MSSF 16)
51
51
56
158
Zobowiązania z tyt. dostaw i usług oraz
15
1 594
1 594
Ekspozycja na ryzyko płynności razem
4 047
2 097
1 025
330
7 499
W tabeli wykazano wartość umowną zobowiązań, bez uwzględnienia skutków dyskonta w związku z wyceną
zobowiązań według zamortyzowanego kosztu, stąd prezentowane kwoty mogą odbiegać od ujętych w jednostkowym
sprawozdaniu z sytuacji finansowej.
Na poszczególne dni bilansowe Spółka posiadała ponadto wolne limity kredytowe w rachunkach bieżących w
następującej wartości:
2021-12-31
2020-12-31
Przyznane limity kredytowe
500
500
Wykorzystane kredyty w rachunku bieżącym
Wolne limity kredytowe w rachunku bieżącym
500
500
26.4 Ryzyko zmiany wartości godziwej instrumentów finansowych
Główne ryzyka związane z inwestowaniem w instrumenty finansowe to ryzyko niekorzystnych zmian cen (spadku
wartości inwestycji) połączone z ryzykiem płynności obrotu w tym braku możliwości zakończenia inwestycji bez
ponoszenia straty.
Spółka posiada 1 496 udziałów spółki VSF Sp. z o.o., których wartość wg ceny nabycia wynosi 329 tys. PLN, natomiast
ich wartość godziwą oszacowano na 14 219 tys. PLN. Poza ryzykiem związanym z wyceną udziałów spółki VSF, w
Spółce OEX nie występuje ryzyko zmiany wartości godziwej związane z instrumentami finansowymi.
27. Zarządzanie kapitałem
Emitent zarządza kapitałem w celu zapewnienia zdolności kontynuowania działalności oraz zapewnienia oczekiwanej
stopy zwrotu dla akcjonariuszy i innych podmiotów zainteresowanych kondycją finansową.
OEX S.A. monitoruje poziom kapitału na podstawie wartości bilansowej kapitałów własnych powiększonych o pożyczki
podporządkowane otrzymane od właściciela. Na podstawie tak określonej kwoty kapitału, Spółka oblicza wskaźnik
kapitału do źródeł finansowania ogółem. Spółka zakłada utrzymanie tego wskaźnika na poziomie nie niższym niż 0,5.
Strona | 53
Zatwierdzenie do publikacji
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
Ponadto by monitorować zdolność obsługi długu, obliczany wskaźnik długu (tj. zobowiązań z tytułu leasingu, kredytów,
pożyczek i innych instrumentów dłużnych pomniejszonych o zobowiązania z tytułu najmu lokali MSSF 16) do EBITDA
(wynik z działalności operacyjnej skorygowany o koszty amortyzacji i koszty związane z umowami najmu lokali MMSSF
16). Spółka zakłada utrzymanie wskaźnika długu do EBITDA dla całej Grupy na poziomie nie wyższym niż 3,0.
Powyższe cele pozostają w zgodzie z wymogami narzuconymi przez umowy kredytowe, które zostały szczegółowo
przedstawione w nocie nr 7.3. Spółka nie podlega zewnętrznym wymogom kapitałowym.
W okresie objętym sprawozdaniem finansowym przedstawione wyżej wskaźniki kształtowały się na następującym
poziomie:
2021-12-31
2020-12-31
KAPITAŁ
Kapitał własny
133 092
134 034
Kapitał razem
133 092
134 034
ŹRÓDŁA FINASOWANIA
Kapitał własny
133 092
134 034
Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne
14 588
5 025
Leasing
1 535
880
Zobowiązania z tytułu faktoringu
Źródła finansowania razem
149 215
139 939
Wskaźnik kapitału do źródeł finansowania ogółem
0,89
0,96
EBITDA*
Zysk z działalności operacyjnej
- 2 681
- 2 129
Amortyzacja
592
528
EBITDA
- 2 089
- 1 601
DŁUG NETTO
Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne
14 588
5 025
Leasing
1 535
880
Zobowiązania z tytułu faktoringu
Środki pieniężne
- 24 826
- 16 371
Dług netto
- 8 703
- 10 466
Wskaźnik długu netto do EBITDA
4,17
6,54
We wszystkich okresach wskaźniki mieściły się na zakładanych poziomach.
28. Zdarzenia po dniu bilansowym
W okresie objętym rocznym sprawozdaniem finansowym nie wystąpiły zdarzenia, które nie zostały, a powinny być ujęte
w księgach rachunkowych okresu sprawozdawczego. Jednocześnie w niniejszym sprawozdaniu finansowym nie
występują istotne zdarzenia dotyczące lat ubiegłych.
Po dniu, na który sporządzono niniejsze sprawozdanie finansowe wystąpiły następujące istotne zdarzenia:
W dniu 17 stycznia 2022 roku spółka OEX S.A. i pozostali wspólnicy spółki Divante S.A. oraz Sappho Zweiundzwanzigste
Holding GmbH z siedzibą w Linzu zawarli ostateczną umowę sprzedaży 100% akcji w kapitale zakładowym Divante.
Szczegółowe informacje o podpisanej umowie zostały zaprezentowane w nocie 12.
W dniu 3 lutego 2022 r. w związku ze spłatą przez OEX Cursor S.A. wszelkich zobowiązań z tytułu umowy faktoringowej,
wygasła umowa przystąpienia do długu, na podstawie której OEX S.A. udzielił na rzecz Santander Factoring Sp. z o.o,
zabezpieczenia ewentualnych zobowiązań OEX Cursor S.A., wynikających z umowy faktoringowej zawartej pomiędzy
OEX Cursor S.A. a Faktorem, do kwoty 5.000 tys. PLN.
W dniu 7 lutego 2022 roku, OEX S.A. spłacił przedterminowo oraz w całości kredyt terminowy udzielony na podstawie
umowy kredytowej o kredyt terminowy zawartej z Santander Bank Polska S.A. w dniu 11 czerwca 2021 r. do
maksymalnej kwoty 23 mln PLN przeznaczonego na częściowe sfinansowanie nabywania akcji własnych.
Strona | 54
Zatwierdzenie do publikacji
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
W dniu 17 lutego 2022 roku doszło do rozwiązania łączącego OEX S.A. z jej 13 akcjonariuszami tj. Neo Fund 1 sp. z
o.o., NEO BUSINESS PROCESS OUTSOURCING S.à r.l., PRECORDIA CAPITAL sp. z o.o., REAL MANAGEMENT S.A.,
Silquern S.à r.l. oraz 8 osobami fizycznymi Porozumienia, zawartego w dniu 11 czerwca 2021 r. w zakresie współdziałania
obejmującego doprowadzenie do utraty przez spółkę statusu spółki publicznej wskutek przeprowadzenia procedury
wycofania jej akcji z obrotu na rynku regulowanym GPW. Przyczyną rozwiązania Porozumienia był stwierdzony brak
perspektyw co do realizacji celu Porozumienia i dalszego efektywnego współdziałania Stron Porozumienia w celu
doprowadzenia do Wycofania Akcji,
W związku z konfliktem zbrojnym, który wybuchł na skutek ataku Federacji Rosyjskiej na Ukrainę, Spółka na dzień
sporządzenia skonsolidowanego sprawozdania finansowego nie zidentyfikowała istotnych zagrożeń odnośnie
kontynuowania działalności. Niemniej skutki z tym związane mogą mieć trudne do przewidzenia konsekwencje
gospodarcze i polityczne w przyszłości.
W dniu 9 marca 2022 r. nastąpiła rejestracja podwyższenia kapitału zakładowego spółki zależnej - IPOS S.A. Po
rejestracji, OEX S.A. posiada łącznie 291 882 akcji IPOS S.A. stanowiące 84,45% akcji.
29. Pozostałe informacje
29.1. Wybrane dane finansowe przeliczone na EUR
W prezentowanych okresach do przeliczenia podstawowych pozycji sprawozdawczych zastosowano kursy:
• dla danych wynikających ze sprawozdań z sytuacji finansowej - średni kurs EURO obowiązujący na koniec
każdego okresu,
• dla danych wynikających ze sprawozdań z wyniku oraz sprawozdań z przepływów pieniężnych - średni kurs
danego okresu, obliczony jako średnia arytmetyczna kursów obowiązujących na ostatni dzień każdego miesiąca
w danym okresie.
01.01-31.12.2021
01.01-31.12.2020
KURS EURO
średni kurs na koniec okresu
4,5994
4,6148
średni kurs okresu
4,5775
4,4742
Podstawowe pozycje sprawozdania z sytuacji finansowej, sprawozdania z wyniku i rachunku przepływów pieniężnych
oraz te same wartości przeliczone na EURO, przedstawia poniższa tabela:
01.01-31.12.2021
01.01-31.12.2020
01.01-31.12.2021
01.01-31.12.2020
tys. PLN
tys. EUR
JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z WYNIKU
Przychody ze sprzedaży
5 415
4 386
1 183
980
Zysk z działalności operacyjnej
- 2 681
- 2 129
- 586
- 476
Zysk przed opodatkowaniem
2 575
14 093
563
3 150
Zysk netto z działalności kontynuowanej
3 441
13 288
752
2 970
Zysk netto z działalności przeznaczonej do sprzedaży
Zysk netto razem
3 441
13 288
752
2 970
Zysk na akcję (PLN; EUR)
0,47
1,76
0,10
0,39
Rozwodniony zysk na akcję (PLN; EUR)
0,47
1,76
0,10
0,39
Średni kurs PLN / EUR w okresie
X
X
4,5775
4,4742
01.01-31.12.2021
01.01-31.12.2020
01.01-31.12.2021
01.01-31.12.2020
tys. PLN
tys. EUR
JEDNOSTKOWE RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH
Strona | 55
Zatwierdzenie do publikacji
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej
- 4 705
- 3 240
- 1 028
- 724
Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej
20 853
2 398
4 556
536
Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej
- 7 694
- 22 278
- 1 681
- 4 979
Przepływy pieniężne razem netto
8 455
- 23 119
1 847
- 5 167
Średni kurs PLN / EUR w okresie
X
X
4,5775
4,4742
2021-12-31
2020-12-31
2021-12-31
2020-12-31
tys. PLN
tys. EUR
JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ
Aktywa
153 587
145 135
33 393
31 450
Zobowiązania długoterminowe
14 745
3 936
3 206
853
Zobowiązania krótkoterminowe
5 750
7 165
1 250
1 553
Kapitał własny
133 092
134 034
28 937
29 044
Kapitał własny przypadający akcjonariuszom Jednostki
dominującej
133 092
134 034
28 937
29 044
Kurs PLN / EUR na koniec okresu
X
X
4,5994
4,6148
29.2. Struktura właścicielska kapitału podstawowego – akcjonariusze posiadający ponad 5% głosów na WZA
Akcjonariusze posiadający co najmniej 5% głosów na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy na dzień 31 grudnia 2021
Akcjonariusz
Łączna liczba akcji
Łączna liczba
głosów
Udział w kapitale
zakładowym
Udział w głosach
Neo Investment S.A., pośrednio przez podmioty zależne:
2 563 285
3 784 989
33,87%
42,29%
- Neo Fund 1 Sp. z o.o. bezpośrednio
1 689 872
2 911 576
22,33%
32,53%
- Neo Fund 1 Sp. z o.o. pośrednio przez Neo BPO S.a r.l.
873 413
873 413
11,54%
9,76%
Jerzy Motz, pośrednio przez podmioty zależne:
2 278 773
2 438 381
30,11%
27,24%
- Precordia Capital Sp. z o.o. bezpośrednio
1 153 519
1 313 127
15,24%
14,67%
- Precordia Capital Sp. z o.o. pośrednio przez Real Management S.A.
1 125 254
1 125 254
14,87%
12,57%
Piotr Cholewa, pośrednio przez podmiot zależny Silquern S.a r.l.
801 096
801 096
10,58%
8,95%
Akcje własne OEX S.A.
727 125
727 125
9,61%
8,12%
Pozostali
1 198 653
1 198 653
15,84%
13,39%
Razem
7 568 932
8 950 244
100,00%
100,00%
Stan na 31.12.2020
Akcjonariusz
Łączna liczba akcji
Łączna liczba
głosów
Udział w kapitale
zakładowym
Udział w głosach
Neo Investment S.A., pośrednio przez podmioty zależne:
2 563 285
3 784 989
32,08%
40,39%
- Neo Fund 1 Sp. z o.o. bezpośrednio
1 689 872
2 911 576
21,15%
31,07%
- Neo Fund 1 Sp. z o.o. pośrednio przez Neo BPO S.a r.l.
873 413
873 413
10,93%
9,32%
Jerzy Motz, pośrednio przez podmioty zależne:
2 121 773
2 281 381
26,56%
24,34%
- Precordia Capital Sp. z o.o. bezpośrednio
1 153 519
1 313 127
14,44%
14,01%
- Precordia Capital Sp. z o.o. pośrednio przez Real Management S.A.
968 254
968 254
12,12%
10,33%
Piotr Cholewa, pośrednio przez podmiot zależny Silquern S.a r.l.
801 096
801 096
10,03%
8,55%
Michał Szramowski bezpośrednio i pośrednio przez:
468 770
468 770
5,87%
5,00%
MS Investments spółka z ograniczoną odpowiedzialnością sp.k.
459 733
459 733
5,75%
4,91%
Akcje własne OEX S.A.
421 052
421 052
5,27%
4,49%
Pozostali
1 614 008
1 614 008
20,20%
17,22%
Razem
7 989 984
9 371 296
100,00%
100,00%
29.3. Wynagrodzenia Członków Zarządu oraz Rady Nadzorczej Spółki dominującej
Łączna wartość wynagrodzeń i innych świadczeń dla Członków Zarządu Spółki wyniosła:
01.01-31.12.2021
01.01-31.12.2020
Strona | 56
Zatwierdzenie do publikacji
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
Wynagrodzenie z tytułu umowy o pracę członka zarządu
354
128
Wynagrodzenie z tytułu pełnienia funkcji członka zarządu
2 808
1 412
Pozostałe świadczenia na rzecz członków zarządu
100
Razem
3 162
1 640
w Spółce OEX S.A>
w spółkach zależnych
Razem
Wynagrodzenie z
tytułu umowy o
pracę lub
powołania
Inne świadczenia
Wynagrodzenie
z tytułu umowy
o pracę lub
powołania
Inne
świadczenia
ZA OKRES OD 01.01 DO 31.12.2021 ROKU
Jerzy Motz
1 638
1 638
Rafał Stempniewicz
60
2
780
842
Robert Krasowski
686
2
688
Tomasz Słowiński
120
180
300
Tomasz Kwiecień
654
654
Razem
3 158
4
960
4 122
ZA OKRES OD 01.01 DO 31.12.2020 ROKU
Jerzy Motz
882
882
Rafał Stempniewicz
60
2
636
698
Robert Krasowski
411
6
417
Tomasz Słowiński
236
236
Artur Wojtaszek
15
204
219
Tomasz Kwiecień
28
28
Razem
1 632
8
840
2 480
Wartość wynagrodzeń dla Członków Rady Nadzorczej Spółki wyniosła:
01.01-31.12.2021
01.01-31.12.2020
WYNAGRODZENIA CZŁONKÓW RADY NADZORCZEJ SPÓŁKI
Piotr Beaupre
120
120
Michał Szramowski
42
42
Tomasz Mazurczak
60
60
Piotr Cholewa
24
24
Tomasz Kwiecień
31
Marcin Malka
24
6
Razem
270
283
29.4. Wynagrodzenie firmy audytorskiej
Audytorem dokonującym badania oraz przeglądu jednostkowego sprawozdania i sprawozdań finansowych spółek Grupy
za rok 2021 i 2020 jest PKF Consult Sp. z ograniczoną odpowiedzialnością Sp. K.
Strona | 57
Zatwierdzenie do publikacji
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
01.01-31.12.2021
01.01-31.12.2020
Badanie rocznych sprawozdań finansowych
48
45
Przegląd sprawozdań finansowych
84
77
Pozostałe usługi
15
14
Razem
147
136
Pozostałe usługi, które Emitent zlecał PKF Consult w 2021 roku dotyczą świadczenia usług mieszczących się w zakresie
usług dozwolonych, które mogą świadczyć firmy audytorskie, tj. wykonania uzgodnionych procedur związanych z
potwierdzeniem spełnienia warunków zawartych umów kredytowych na podstawie analizy informacji finansowych
pochodzących ze zbadanych przez daną firmę audytorską sprawozdań finansowych oraz badanie sprawozdania o
wynagrodzeniach.
29.5. Zatrudnienie
Przeciętne zatrudnienie w Spółce w podziale na poszczególne grupy zawodowe kształtowało się następująco:
01.01-31.12.2021
01.01-31.12.2020
Pracownicy umysłowi
9
11
Pracownicy fizyczni
1
Razem
9
12
Zatwierdzenie do publikacji
Strona | 58
Zatwierdzenie do publikacji
Jednostkowe sprawozdanie finansowe OEX S.A. za rok 2021 (wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych o ile nie wskazano inaczej)
Sprawozdanie finansowe sporządzone za rok zakończony 31 grudnia 2021 (wraz z danymi porównawczymi) zostało
zatwierdzone do publikacji przez Zarząd Spółki w dniu 11 kwietnia 2022 roku.
Podpisy wszystkich Członków Zarządu
Data
Imię i Nazwisko
Funkcja
Podpis
11 kwietnia 2022
Jerzy Motz
Prezes Zarządu
11 kwietnia 2022
Rafał Stempniewicz
Członek Zarządu
11 kwietnia 2022
Robert Krasowski
Członek Zarządu
11 kwietnia 2022
Tomasz Kwiecień
Członek Zarządu
11 kwietnia 2022
Tomasz Słowiński
Członek Zarządu
Podpis osoby odpowiedzialnej za sporządzenie sprawozdania finansowego
Data
Imię i Nazwisko
Funkcja
Podpis
11 kwietnia 2022
Małgorzata
Warszewska-Janiczek
Business Support
Solution S.A.
Starszy Specjalista ds.
Sprawozdawczości i
rozliczeń z budżetem